Lako
Mjenjačnica digitalnih valuta: koja su rješenja dostupna za razmjenu vaših kriptovaluta?
Tražite jednostavan način za razmjenu kriptovaluta ? U praksi postoje tri glavne vrste rješenja za razmjenu kriptovaluta :
• Centralizirane platforme za razmjenu (CEX);
• decentralizirane mjenjačnice (DEX) kao što su Uniswap , PancakeSwap ili Raydium ;
• Vanjske usluge trenutne razmjene kao što je mjenjačnica digitalnih valuta ChangeNOW — pouzdana i brza usluga koja se može koristiti samostalno ili izravno integrirati u vaš novčanik.
Ovaj članak započinje praktičnim pristupom: kako preći s BTC u ETH , pretvorite stablecoin u eurima putem platforme ili koristite zamjenu kriptovaluta izravno iz novčanika koji nije skrbnik .
Podsjetnik: što je mjenjačnica digitalnih valuta?
Mjenjačnica kriptovaluta uključuje pretvaranje jedne digitalne imovine u drugu: na primjer, zamjenu Bitcoina za Ethereum ili stablecoin stablecoin poput USDT u odnosu na euro putem platforme. Također govorimo o tečajevima kriptovaluta ili trgovačkim parovima (na primjer, BTC / USDT ili ETH/EUR ).
Sadržaj
U praksi ćete se susresti s nekoliko slučajeva upotrebe:
▪ Pretvorite volatilnu kriptovalutu u stablecoin kako bi se smanjila izloženost tržišnim fluktuacijama.
▪ Prelazak s jedne imovine na drugu radi ulaganja u novi projekt ( ltc ) .
▪ Prijelaz između kriptovalute i fiat valute: na rampi omogućuje vam kupnju kriptovaluta eurima ili dolarima, dok izvan rampe omogućuje preprodaju vaše digitalne imovine kako biste povratili sredstva na bankovnom računu.
▪ Rebalansirajte alokaciju imovine putem mjenjačnice kriptovaluta .
Alati koje koristite (CEX, DEX, vanjske usluge) će se prvenstveno promijeniti:
▪ način na koji se određuju cijene ( knjiga naloga vs. automatizirani market maker );
▪ upravljanje vašim ključevima (skrbnički naspram onih koji nisu skrbnički );
▪ transakcijske naknade i razlika između kupnje i prodaje;
KYC a potrebno i regulatorno praćenje.
Rješenje 1: Centralizirane platforme za razmjenu (CEX)
Centralizirane platforme za razmjenu su najkorišteniji kanal za konverziju kriptovaluta u kriptovalute .
Kako burza funkcionira na CEX-u?
Na CEX-u, dominantni model temelji se na knjizi narudžbi : ▪ Kupci daju narudžbe po različitim cijenama.
▪ Prodavači daju naloge za prodaju.
▪ Platforma usklađuje te narudžbe, što stvara tržišnu cijenu.
Za početnike, većina platformi nudi pojednostavljeni gumb "Pretvori" ili "Zamijeni". Iza ovog sučelja i dalje se nalazi mjenjačnica kriptovaluta putem knjige naloga, sa:
▪ razlika između najbolje ponuđene cijene i najbolje tražene cijene;
▪ provizija za trgovanje (na primjer 0,1% po transakciji na određenim potrošačkim CEX-ovima);
▪ sve naknade koje se mogu primijeniti prilikom uplate ili isplate fiat valute.
Prednosti i ograničenja CEX-a za početnike
Prednosti:
▪ Često jasno sučelje za prvu kupnju kriptovaluta karticom ili bankovnim transferom.
▪ Izravan pristup parovima poput BTC /EUR ili ETH/EUR , što je praktično za prelazak s eura na kriptovalutu i obrnuto.
▪ Općenito konkurentne naknade za velike količine, zahvaljujući značajnoj likvidnosti .
Granice:
▪ Ne kontrolirate svoje privatne ključeve: platforma ostaje posrednik.
Postupak KYC (provjera identiteta) je obavezna u većini slučajeva.
▪ Ovisnost o središnjoj tvrtki, s regulatornim i operativnim rizicima.
Za početnike koji kreću od nule u eurima, CEX često ostaje najjednostavnija ulazna točka: uplata u eurima, zamjena kriptovaluta , a zatim prijenos u decentralizirani novčanik .
Idemo dalje: naučite kako kupiti i decentralizirati svoja sredstva
Besplatni vodič provest će vas kroz vaše prve korake, od kupnje prvih kriptovaluta do izrade softverskog novčanika i izvršavanja transakcija na blockchainu. Dostupan je ispunjavanjem obrasca u nastavku.
Kako biste dublje proučili ove koncepte, stekli temeljito razumijevanje funkcioniranja monetarnog sustava i Bitcoina te razvili sveobuhvatnije razumijevanje alata i pravnih ograničenja, pozivamo vas da istražite BSM program .
Uključuje detaljne video tutorijale o centraliziranim mjenjačnicama, softverskim novčanicima, hardverskim novčanicima i bitnim najboljim praksama. Programu se može pristupiti putem zaglavlja ili gornje poveznice.
Rješenje 2: DEX-ovi (decentralizirane mjenjačnice) korištenjem decentraliziranog novčanika
S novčanikom koji nije skrbnik poput MetaMask, Exodus, Rabby ili Phantom, najdosljednija metoda s decentraliziranom logikom ostaje korištenje decentralizirane burze (DEX). Ovdje potpisujete transakcije vlastitom sjemenskom frazom , a sredstva ostaju na blockchainu .
Automatizirani Market Maker, fondovi likvidnosti i proklizavanje
Većina modernih DEX-ova ( Uniswap V2/V3, Curve, PancakeSwap…) oslanja se na automatiziranog market maker (AMM). Umjesto knjige naloga, ovaj model koristi fondove likvidnosti : korisnici polažu dvije imovine (npr. ETH i USDC ) i zarađuju naknade na svakoj burzi .
Kada zamijenite jedan token za drugi:
▪ Veličina vašeg naloga, u usporedbi s veličinom poola, određuje klizanje ( razliku između prikazane cijene i dobivene cijene);
▪ plaćate naknade za protokol (često između 0,01% i 0,3% ovisno o DEX-u);
▪ Također plaćate naknade za gorivo na blockchainu (posebno na Ethereum ).
Koraci za trgovanje na DEX-u iz decentraliziranog novčanika
Jednostavan primjer s DEX-om tipa Uniswap na Ethereum :
▪ Povežite svoj decentralizirani novčanik s DEX-om (putem ekstenzije ili mobilne aplikacije).
▪ Odaberite par za zamjenu, na primjer ETH u stablecoin poput USDC .
▪ Provjerite tečaj , maksimalno proklizavanje i procijenjene transakcijske naknade
▪ Potpišite transakciju u novčaniku i pričekajte potvrdu (obično od nekoliko sekundi do nekoliko minuta, ovisno o zagušenju).
▪ Provjerite novo stanje u svom novčaniku koji nije skrbnik .
Na brzim blockchainovima poput Solana , konverzija kriptovalute putem DEX-a može se potvrditi za manje od sekunde, s mrežnim naknadama reda veličine jednog centa, što male iznose čini isplativijima nego na Ethereum L1.
Rizici specifični za DEX
▪ Lažni tokeni : svatko može stvoriti token i dodati likvidnost. Uvijek provjerite ugovor o tokenu putem pouzdanog izvora.
▪ Privremeni gubitak za pružatelje likvidnosti, ako odlučite dodati sredstva u fond.
▪ MEV i sendvič napadi mogući su na određenim blockchain mrežama, što može smanjiti efektivnu cijenu velike burze.
Za korisnika koji već ima decentralizirani novčanik , DEX ostaje koherentno rješenje za konverziju digitalne imovine , pod uvjetom da razumije mehanizme proklizavanja , likvidnosti i naknada za plin .
Rješenje 3: Zamjena izravno iz hardverskog ili softverskog novčanika
Neki novčanici, uključujući hardverske novčanike poput Trezor značajke razmjene kriptovaluta . Ideja je da ostajete na sučelju svog novčanika, ali razmjenu zapravo obavlja treća strana (CEX, DEX ili usluga instant razmjene).
Konkretan primjer je mogućnost korištenja Trezor hardverskog novčanika za kupnju i prodaju kriptovaluta izravno s sučelja, zahvaljujući integriranim partnerskim mjenjačnicama. U ovom slučaju:
▪ Vaši privatni ključevi ostaju u hardverskom novčaniku ;
Nalozi za zamjenu obrađuju se putem partnerskih usluga;
▪ Sučelje objedinjuje nekoliko rješenja kako bi ponudilo tečaj .
Za korisnika je to način centralizacije upravljanja digitalnim novčanikom uz održavanje visoke razine zaštite ključa putem fizičkog uređaja. Međutim, partnerske usluge često uključuju veće naknade.
Konkretni kriteriji za odabir između CEX-a, DEX-a i vanjskih usluga
Za početnika s decentraliziranim novčanikom , pravi izbor ovisi o vašoj situaciji. Evo glavnih kriterija koje treba uzeti u obzir prilikom razmišljanja o konverziji :
▪ Početna točka : počinjete li s eurima na bankovnom računu ili s kriptovalutom koja je već prisutna u DeFi novčaniku ?
▪ Iznos : kod malih iznosa, naknade za plin na nekim blockchain mrežama mogu predstavljati značajan dio transakcije.
▪ Učestalost : Ako često trgujete, prioriteti su naknada za trgovanje i dobra likvidnost
▪ Vlasništvo nad ključem za dugoročno pohranjivanje sredstava preferirajte novčanik koji nije skrbnik
▪ Dostupni parovi imovine : neki altcoini su ltc ili CEX-ovima.
U mnogim slučajevima, najčešći put izgleda ovako:
▪ Koristite CEX za pretvorbu eura u stablecoin ili u BTC / ETH .
▪ Prijenos u decentralizirani novčanik (mobilni novčanik ili ekstenzija).
▪ Koristite DEX ili instant mjenjačnice za trgovanje između različitih tokena, ulaganje u DeFi ili pristup specijaliziranijim projektima.
Rješenje 4: Vanjske usluge trenutne razmjene (ChangeNOW, itd.)
Između tradicionalnih CEX i DEX burzi postoji hibridna kategorija: usluge instant razmjene . Njihovo obećanje: šaljete kriptovalutu na određenu adresu, oni šalju drugu kriptovalutu natrag u vaš novčanik , često bez kreiranja punog računa ili polaganja sredstava na platformu.
Među brzim i jednostavnim uslugama možemo spomenuti ChangeNOW, često integriran kao sloj za razmjenu u mnogim novčanicima.
Kako funkcionira usluga trenutne zamjene?
▪ Odabirete par za zamjenu (pomoću
primjer BTC u ETH ili USDT u BTC ).
▪ Navodite adresu primatelja ciljne kriptovalute (vaš decentralizirani novčanik ).
▪ Usluga vam pruža adresu za dostavu ili QR kod za slanje početne imovine.
▪ Čim se transakcija potvrdi na blockchainu, usluga interno izvršava konverziju i vraća vam ciljnu imovinu.
Ova vrsta rješenja često se oslanja na integracije s više CEX ili DEX sustava u pozadini kako bi se pronašao tečaj . Konačni trošak za korisnika uključuje:
▪ mrežne naknade za slanje izvorne kriptovalute;
▪ raspon specifičan za uslugu;
▪ moguće fiksne ili varijabilne naknade ovisno o iznosima.
Za razuman iznos, to je praktična opcija ako ne želite otvoriti račun na novom CEX-u ili ako radije koristite novčanik koji nije skrbnik .
Najbolje prakse za zaštitu vaših mjenjačnica digitalnih valuta
Bez obzira na rješenje koje odaberete za svoje kripto mjenjačnice , nekoliko jednostavnih navika značajno smanjuje rizik:
▪ Testirajte svaku novu uslugu s malim iznosom prije povećanja veličine transakcija.
▪ Uvijek provjerite URL stranice, ugovor o tokenu i legitimnost DEX-a ili pružatelja usluga.
▪ Većinu svoje imovine držite u sigurnom offline ili decentraliziranom
Konverzija kriptovaluta nije samo stvar naknada; radi se i o postizanju ravnoteže između jednostavnosti korištenja, kontrole ključeva, porezne transparentnosti i izloženosti tehničkim ili regulatornim rizicima. Inteligentnim kombiniranjem CEX-ova, DEX-ova, trenutne razmjene i hardverskih novčanika možete izgraditi strategiju prilagođenu vašem profilu, a istovremeno zadržati dugoročnu kontrolu nad svojim kriptovalutama.
Ulaganja u kriptovalute su rizična. Crypternon ne može biti odgovoran, izravno ili neizravno, za bilo kakvu štetu ili gubitak koji proizlazi iz korištenja bilo kojeg proizvoda ili usluge spomenute u ovom članku. Čitatelji bi trebali provesti vlastito istraživanje prije poduzimanja bilo kakve akcije i ulagati samo u okviru svojih financijskih mogućnosti. Prošli rezultati nisu pokazatelj budućih rezultata. Ovaj članak ne predstavlja investicijski savjet.
Neke poveznice u ovom članku su referral poveznice, što znači da ako kupite proizvod ili se registrirate putem tih poveznica, primit ćemo proviziju od preporučene tvrtke. Ove provizije ne uzrokuju nikakve dodatne troškove za vas kao korisnika, a neke preporuke vam daju pristup promocijama.
Preporuke AMF-a. Ne postoji zajamčeni visoki prinos; proizvod s visokim potencijalnim prinosima podrazumijeva visok rizik. Taj rizik mora biti sukladan vašim investicijskim ciljevima, vašem investicijskom horizontu i vašoj mogućnosti da izgubite dio svoje ušteđevine. Nemojte ulagati ako niste spremni izgubiti sav ili dio svog kapitala.
Svi naši članci prolaze rigoroznu provjeru činjenica. Svaka ključna informacija ručno se provjerava u odnosu na pouzdane i priznate izvore. Kada citiramo izvor, poveznica je uvijek integrirana u tekst i označena drugom bojom kako bi se osigurala transparentnost i omogućio čitateljima izravan pristup izvornim dokumentima.
Za više informacija pročitajte naše Pravne napomene , Pravila o privatnosti i Uvjeti korištenja .
Ivan
Obrazovan kao inženjer, brzo sam se zainteresirao za područje financija. Uvjeren da decentralizirane financije imaju svijetlu budućnost, sudjelujem u njihovoj demokratizaciji razvojem Crypternon.