Intermediat
Terdesentralisasi Keuangan ( DeFi ) mendefinisikan kembali aturan permainan untuk pengguna yang ingin memaksimalkan kontrol mereka atas aset mereka. Di antara proyek -proyek inovatif yang membentuk ekosistem ini, protokol Drift dibedakan dengan menggabungkan kecepatan, likuiditas, dan desentralisasi. Dibangun di atas Solana , Drift Protocol menawarkan solusi lengkap untuk perdagangan dan manajemen aset terdesentralisasi.
Tapi mengapa protokol ini begitu unik? Drift bertujuan untuk memecahkan masalah berulang dalam DeFi : kelambatan transaksi, likuiditas rendah dan hambatan untuk adopsi besar -besaran. Artikel ini terjun ke detail untuk membantu Anda memahami bagaimana protokol Drift mengubah lanskap keuangan.
Daftar isi
Apa itu Protokol Drift ?
Platform DeFi yang Lengkap dan Inovatif
Drift Protocol adalah platform terdesentralisasi yang menawarkan solusi untuk perdagangan , pinjaman dan pinjaman , dan pasokan likuiditas di lingkungan yang transparan dan aman. Tetapi untuk sepenuhnya memahami apa yang membuat Drift unik, penting untuk melihat solusi tradisional yang ditentangnya.
Solusi tradisional terutama mencakup platform terpusat seperti Binance , Coinbase , atau sistem keuangan tradisional seperti bank dan broker. Platform terpusat ini bekerja sebagai perantara, mengendalikan dana pengguna dan mendikte kondisi penggunaan.
Informasi lebih lanjut di sini
Mereka sering menawarkan produk yang serupa dengan Drift, seperti perdagangan tempat, produk turunan (masa depan, opsi) atau layanan pinjaman.
Namun, solusi ini memiliki kesalahan besar :
Biaya Tinggi : Platform terpusat sering membutuhkan biaya tinggi untuk transaksi, terutama untuk posisi kecil atau aset cair rendah. Misalnya, biaya perdagangan faktur Binance hingga 0,1 %, yang dapat dengan cepat menumpuk.
Tidak adanya transparansi : Pengguna tidak selalu memiliki pandangan yang jelas tentang fungsi internal pesanan, likuiditas atau kebijakan manajemen risiko. Contoh yang mencolok adalah runtuhnya FTX , di mana kurangnya transparansi telah menyebabkan kerugian besar bagi pelanggan.
Risiko sentralisasi : Platform ini rentan terhadap peretasan atau kebangkrutan karena mereka memiliki dana pengguna. Serangan terhadap MT. Gox pada tahun 2014 dengan demikian menyebabkan hilangnya 850.000 bitcoins , menekankan risiko besar ini.
Akses Terbatas : Platform terpusat sering menerapkan pembatasan geografis atau memerlukan KYC (tahu pelanggan Anda), tidak termasuk banyak pengguna.
Drift Protocol diposisikan sebagai alternatif untuk model -model ini berkat pendekatannya yang terdesentralisasi. Dengan menghapus perantara, Drift memungkinkan pengguna untuk menjaga kontrol total dana mereka, sambil mendapat manfaat dari pengurangan biaya, transparansi yang lebih baik dan lingkungan tanpa sensor.
Produk yang ditawarkan oleh Drift Protocol: Gambaran Umum
Drift dibedakan dengan penawaran lengkap yang memenuhi berbagai pengguna pengguna di keuangan terdesentralisasi:
SPOT TRADING : Pembelian dan penjualan aset digital dengan peraturan blockchain langsung. Tidak seperti platform terpusat, transaksi transparan dan direkam pada Solana .
Futures Abadi : Kontrak ini memungkinkan Anda untuk berspekulasi atau melindungi diri dari volatilitas pasar tanpa tanggal kedaluwarsa. Pedagang dapat menggunakan leverage untuk memaksimalkan keuntungan (atau kerugian) mereka, alat yang ampuh untuk pengguna yang berpengalaman.
Pinjaman dan pinjaman : Drift memungkinkan pengguna untuk meminjamkan aset mereka untuk menghasilkan bunga atau meminjam terhadap jaminan menggunakan mekanisme desentralisasi, sehingga menghindari aturan yang ketat dan opacity bank tradisional.
Ketentuan Likuiditas Pasif : Berkat MA khususnya, Drift menawarkan kepada pengguna kemungkinan berkontribusi pada likuiditas pasar sambil menghasilkan pengembalian pasif, solusi yang menarik bagi investor jangka panjang.
Dengan menggabungkan produk -produk ini dengan infrastruktur terdesentralisasi, protokol Drift mendefinisikan kembali apa platform keuangan modern.
Inovasi untuk memenuhi tantangan DeFi
Pelelangan Just-Time: Tingkatkan Kecepatan Transaksi
Lelang Just-In-Time (JIT) adalah mekanisme inovatif yang memungkinkan market maker ( atau konten pasar, kedua istilah tersebut menunjuk fungsi yang sama) untuk memberikan likuiditas pada waktu yang tepat ketika transaksi harus dieksekusi. Tetapi mengapa itu perlu, dan bagaimana perbedaannya dari peran mereka yang biasa?
Secara tradisional, market makermenempatkan pesanan lebih awal untuk buku -buku untuk memastikan likuiditas yang konstan. Dengan lelang JIT, mereka menyesuaikan strategi mereka dengan mengintervensi tepat sebelum pelaksanaan transaksi. Mekanisme ini memungkinkan mereka untuk memenuhi kebutuhan pasar langsung tanpa melumpuhkan dana mereka secara tidak perlu pada pesanan yang mungkin tidak pernah dieksekusi.
Pembuat market maker berpartisipasi dalam lelang ini untuk memenangkan bonus dengan melakukan pesanan pada kondisi kompetitif, seringkali lebih baik daripada yang ditawarkan oleh pesanan yang tertunda dalam buku pesanan. market maker ini dapat menjadi aktor institusional, dana khusus atau pengguna individu dengan sepatu perdagangan canggih.
Untuk pengguna, ini diterjemahkan ke dalam beberapa keunggulan:
- Pengurangan Besar : Lelang JIT mendorong market maker untuk menawarkan harga yang lebih kompetitif.
- Eksekusi yang cepat dan andal : Likuiditas yang disediakan pada waktu yang tepat menjamin bahwa transaksi tidak tertunda atau dibatalkan karena kurangnya rekanan.
- Peningkatan global dalam pengalaman pengguna : Pedagang mendapat manfaat dari harga yang lebih stabil dan eksekusi yang dapat diprediksi, bahkan selama periode volatilitas.
Buku Pesanan Terdesentralisasi DLOB: Hibrida Antara Efisiensi dan Desentralisasi
DLOB ( Buku Batas Terdesentralisasi ) dari Drik Drift adalah inovasi unik yang menggabungkan prinsip -prinsip transparansi buku pesanan terdesentralisasi dengan efektivitas pengobatan non -rantai. Tidak seperti buku pesanan yang sepenuhnya di rantai, yang dapat diperlambat oleh keterbatasan teknis blockchain (seperti kemacetan atau biaya tinggi), DLOB mendelegasikan tugas-tugas kompleks tertentu ke jaringan penjaga .
Penjaga adalah robot yang mengatur pesanan yang ditempatkan di blockchain dengan mengurutkannya keluar dari rantai berdasarkan harga, senioritas, dan ukuran . Penyortiran ini memungkinkan untuk mengoptimalkan manajemen pesanan sambil mengurangi biaya dan beban komputasi pada blockchain. Setelah pesanan mencapai kondisi pemicu, penjaga mengirimkan transaksi pada blockchain untuk menjalankannya. Pendekatan hibrida ini menjamin eksekusi yang cepat dan merata, sambil mempertahankan transparansi berkat perekaman pesanan di blockchain.
Dibandingkan dengan solusi terpusat atau rantai lengkap lainnya, DLOB Drift menawarkan skalabilitas yang lebih baik dan lebih sedikit gesekan . Buku pesanan terpusat, seperti yang digunakan oleh platform konvensional ( Binance , Coinbase ), dikendalikan oleh entitas tunggal dan kurangnya transparansi. protokol DeFi tertentu , sering menderita kelambatan dan biaya penghalang selama periode aktivitas tinggi.
Peran AMM dalam protokol Drift
AMM ( Market Maker otomatis peran tambahan dalam Drift . Ketika DLOB tidak menemukan mitra untuk suatu pesanan, MA mengintervensi sebagai sumber likuiditas yang abadi . AMM dengan demikian menjamin bahwa pesanan pengguna dieksekusi, bahkan dengan tidak adanya peserta lain yang aktif di pasar.
Selain memberikan likuiditas konstan, AMM memungkinkan pengguna untuk memberikan likuiditas dengan menyetor aset mereka. Likuiditas ini meningkatkan kedalaman pasar, mengurangi dampak transaksi besar pada harga (tergelincir) dan memastikan kualitas eksekusi yang lebih baik untuk semua pengguna.
Secara keseluruhan, kombinasi lelang JIT , DLOB dan AMM yang kuat memungkinkan Drift untuk memenuhi tantangan tradisional DeFi , sambil menawarkan pengalaman pengguna yang cairan dan efektif.
Drift Protocol: Program tambahan dan inovasi unik
Taruhan: Pasar Prediksi Inovatif
Drift Protocol memperkenalkan pasar prediksi tunggal yang disebut BET ( Binary Event Trading ) , yang memungkinkan pengguna untuk berspekulasi tentang hasil biner (ya/tidak). Jenis pasar ini sangat intuitif: setiap taruhan berkaitan dengan acara dengan dua hasil yang mungkin. Misalnya :
- Akankah harga tanah melebihi $ 100 pada akhir bulan? Ya atau tidak.
- Akankah Bitcoin mencapai KTT bersejarah baru tahun ini? Ya atau tidak.
- Akankah Donald Trump memenangkan pemilihan presiden? Ya atau tidak.
Dalam sistem ini, setiap prediksi diwakili oleh harga antara 0 dan 1 . Misalnya, jika harga saat ini dari taruhan "ya" adalah 0,6, itu berarti bahwa pasar memperkirakan bahwa ada 60 % kemungkinan bahwa peristiwa tersebut terjadi. Pengguna dapat masuk dan keluar dari posisi mereka kapan saja, menghasilkan keuntungan jika prediksi mereka benar.
Pasar prediksi ini dibedakan dengan modalnya yang efektif : pengguna tidak hanya dapat berspekulasi, tetapi juga mendapatkan minat pada jaminan mereka (seperti USDC atau SOL) sementara mereka memegang posisi mereka. Ini memaksimalkan peluang kinerja sambil mempertahankan manajemen sumber daya yang efektif.
Program Loyalitas Bahan Bakar
Bahan Bakar adalah program loyalitas Drift , yang dirancang untuk memberi penghargaan kepada pengguna ekosistem yang paling aktif. Apakah Anda seorang pedagang reguler, pemasok likuiditas atau peserta di pasar prediksi, aktivitas Anda dalam protokol menghasilkan titik bahan bakar. Poin -poin ini dialokasikan sesuai dengan frekuensi dan nilai transaksi yang dilakukan atau kontribusi keseluruhan terhadap likuiditas sistem.
Berikut adalah beberapa contoh kemungkinan hadiah dengan bahan bakar:
- Pedagang mengumpulkan poin untuk setiap transaksi yang berhasil atau untuk total volume perdagangan mereka.
- Pemasok Likuiditas (LPS) menerima poin untuk melumpuhkan aset mereka dalam kumpulan likuiditas.
- Peserta dengan pelelangan tepat waktu atau di pasar taruhan mendapatkan poin sesuai dengan komitmen mereka.
Titik bahan bakar dapat digunakan untuk mengakses keuntungan spesifik , seperti pengurangan biaya transaksi, hasil yang lebih baik atau bahkan hadiah eksklusif dalam bentuk token.
Dana asuransi untuk melindungi pengguna
Drift Protocol telah menyiapkan dana asuransi untuk menutupi kerugian yang tidak terduga dan menjamin keselamatan pengguna jika terjadi masalah ekstrem. Dana ini didanai oleh persentase dari biaya yang dihasilkan oleh protokol , terutama datang:
- Biaya perdagangan pasar spot dan abadi.
- Bunga yang dihasilkan oleh pinjaman dan pinjaman.
- Likuidasi dilakukan di platform.
Dana asuransi terutama campur tangan dalam dua kasus:
- Kerugian karena kegagalan sistemik : misalnya, kesalahan dalam kontrak cerdas atau krisis likuiditas yang akan mencegah penyelesaian transaksi.
- Kerugian karena fluktuasi pasar yang ekstrem : Jika pasar tidak memiliki likuiditas dan pesanan melebihi cadangan yang tersedia, dana tersebut dapat campur tangan untuk mengisi kesenjangan.
Dalam praktiknya, ini memperkuat kepercayaan pengguna dalam protokol dengan menawarkan mereka jaring pengaman jika terjadi masalah yang tidak terduga. Sistem ini sangat penting untuk menarik pedagang dan individu institusional, karena mengurangi risiko yang terkait dengan pasar yang terdesentralisasi.
Protokol Drift keunggulan dan batasan
Kekuatan Protokol: Kecepatan, Transparansi dan Fleksibilitas
Drift Protocol menawarkan eksekusi yang cepat , biaya kompetitif , dan manajemen manajemen yang terdesentralisasi , berkat infrastruktur hibridanya.
Tantangan yang harus diatasi: likuiditas, adopsi, dan risiko terkait dengan blockchain
Namun, Drift tetap dihadapkan dengan tantangan seperti kebutuhan untuk menarik lebih banyak likuiditas dan keterbatasan yang melekat dalam blockchain (kemacetan).
Mengapa protokol Drift menonjol di ekosistem DeFi ?
Perbandingan dengan solusi serupa lainnya
Tidak seperti platform yang bersaing, Drift menggabungkan keunggulan notebook pesanan dan AMM untuk menawarkan solusi yang lebih kuat dan fleksibel.
Integrasi dengan Solana : Aset Strategis
Berkat Solana , Drift memiliki waktu transaksi yang sangat cepat dan mengurangi biaya, keuntungan utama dibandingkan dengan solusi berdasarkan Ethereum .
Tokenomik dari Token Drift
Berikut adalah fungsi utama dari Token DRIFT :
Tata kelola partisipatif DRIFT token memungkinkan pemegangnya untuk berpartisipasi aktif dalam keputusan melalui Drift Dao , struktur desentralisasi multi-cabang. Mereka dapat memberikan suara pada aspek -aspek utama seperti penyesuaian parameter risiko, menambahkan pasar baru atau memperbarui mekanisme tokenomik.
Penghargaan dan Insentif : Lebih dari 50 % dari total DRIFT didedikasikan untuk masyarakat. program stoking atau insentif untuk memberikan likuiditas, sehingga memperkuat adopsi platform.
Keputusan Strategis : Drift disusun di beberapa cabang, termasuk Ranah DAO untuk Pengembangan Umum, Dewan Keamanan untuk Parameter Risiko, dan DAO Futarki untuk Pembiayaan Proyek. pemegang DRIFT , membentuk masa depan protokol.
Dukungan pengembangan : Sebagian besar token (25 %) dicadangkan untuk kontributor yang mengembangkan alat, infrastruktur, dan produk yang bertujuan memperluas Drift .
Komitmen Mitra Strategis : Tunjangan 22 % didedikasikan untuk mitra yang memainkan peran kunci dalam pengembangan Drift , menjamin keahlian berkelanjutan untuk perluasan protokol.
Desentralisasi dan Transparansi : Drift didasarkan pada pendekatan inklusif, di mana pengguna memiliki pengaruh langsung pada perkembangan dalam protokol. Transparansi dipastikan oleh laporan reguler yang diterbitkan oleh Drift Dao Foundation.
Dengan distribusi bertahap selama lima tahun dan peluncuran awal oleh AirDrop, DRIFT dirancang untuk menyelaraskan kepentingan semua peserta dan mempromosikan pertumbuhan jangka panjang Drift , DEX terbesar dari kontrak abadi di Solana .
FAQ: Pertanyaan sering tentang protokol Drift
1. Apa yang membuat protokol Drift
Lelang yang terdesentralisasi, AMM, dan waktu tepat waktu untuk likuiditas yang optimal.
kerja Dana Asuransi Drift ?
Ini didanai oleh bagian dari biaya transaksi dan digunakan untuk menutupi kerugian pengguna yang tak terduga.
3. Jenis aset apa yang bisa kita perdagangkan saat Drift ?
Drift mendukung aset spot dan kontrak abadi, terutama pada pasangan populer seperti tanah/USD.
4. Apa program bahan bakarnya?
Ini adalah program loyalitas yang memberi penghargaan kepada pengguna atas komitmen mereka terhadap Drift .
Kesimpulan tentang Protokol Drift
Protokol Drift menunjukkan einnovasi yang kuat dalam DeFi, di mana kecepatan, likuiditas, dan desentralisasi bergabung.
Klik kata -kata gemuk untuk lebih memahami peran Solana dalam inovasi ini atau mengeksplorasi konsep pembuat market maker , Anda akan dialihkan ke artikel kami yang didedikasikan untuk subjek ini. ekosistem DeFi secara keseluruhan.
Investasi dalam cryptocurrency berisiko. Crypternon tidak dapat dianggap bertanggung jawab, secara langsung atau tidak langsung, atas kerusakan atau kerugian yang disebabkan oleh penggunaan properti atau layanan yang diajukan dalam artikel ini. Investasi yang terkait dengan cryptocurrency secara alami berisiko, pembaca harus melakukan penelitian sendiri sebelum melakukan tindakan apa pun dan berinvestasi hanya dalam batas kapasitas keuangan mereka. Artikel ini bukan merupakan investasi .
Rekomendasi AMF. Tidak ada hasil tinggi yang dijamin, produk dengan potensi kinerja tinggi menyiratkan risiko tinggi. Pengambilan risiko ini harus sejalan dengan proyek Anda, cakrawala investasi Anda dan kemampuan Anda untuk kehilangan sebagian dari tabungan ini. Jangan berinvestasi jika Anda tidak siap untuk kehilangan semua atau sebagian modal Anda .
Untuk melangkah lebih jauh, baca pemberitahuan hukum , kebijakan privasi , dan ketentuan penggunaan umum .
Yohan Uzzan
Insinyur pelatihan, saya dengan cepat tertarik pada bidang keuangan. Yakin bahwa keuangan terdesentralisasi memiliki masa depan yang cerah di depannya, saya berpartisipasi dalam demokratisasi dengan mengembangkan Crypternon.
