Intermediat
Segitiga turun dalam perdagangan: definisi, statistik bulkowski dan risiko manipulasi
Segitiga menurun adalah figur chartist yang umumnya terkait dengan potensi kelanjutan tren penurunan. Ini ditandai dengan dukungan horizontal (dasar bawah) dan garis resistansi ke bawah (garis atas). Secara visual, ini memberi kesan "penghancuran" puncak yang berkumpul menuju dukungan tetap. Namun, bertentangan dengan gagasan yang diterima bahwa angka ini terutama akan rusak, statistik Thomas Bulkowski menunjukkan bahwa kenyataan lebih bernuansa.
Daftar isi
Apa itu Segitiga Perdagangan?
Segitiga menurun terlihat berkat dua garis utama:
-
Dukungan horizontal : Beberapa lubang berbaris di tingkat yang sama, membentuk garis horizontal.
-
Resistensi miring yang menurun : Puncak bawah dan lebih rendah, yang secara bertahap bertemu dengan dukungan ini.
Hipotesis dasarnya adalah bahwa penjual secara bertahap mengambil tangan mereka, memaksakan penurunan puncak, sementara dukungannya resisten terhadap tekanan bearish. Ketika dukungan ini akhirnya menghasilkan, kelanjutan penurunan umumnya diharapkan. Namun, juga terjadi bahwa kursus pecah dari atas, sehingga membatalkan aspek yang lebih rendah dari gambar dan membuka jalan menuju gerakan banteng.
Statistik Thomas Bulkowski THE TRIANGLES Turun dalam Perdagangan
Thomas Bulkowski adalah penulis beberapa karya tentang analisis grafis, termasuk ensiklopedia pola grafik , di mana ia mencantumkan dan menguji banyak tokoh chartist pada sampel besar data historis. Kesimpulannya tentang keturunan (lebih dari 1.300 kasus yang diteliti) sering dikutip:
Probabilitas istirahat waktu vs down
Handy Break : Sekitar 53 % dari waktu.
Istirahat sialan : Sekitar 47 % dari waktu.
Bertentangan dengan gagasan populer bahwa segitiga menurun pada dasarnya adalah pola kelanjutan ke bawah, Bulkowski lebih mengamati sedikit kelebihan dari jeda bullish.
Kinerja setelah kerusakan
Pembajak : Peningkatan rata -rata yang diukur adalah sekitar +38 % .
Istirahat sialan : Penurunan rata -rata yang diukur adalah sekitar -15 % .
Tingkat kegagalan ("tingkat kegagalan impas") :
Bullish : ~22 %.
Menjatuhkan : ~23 %.
Probabilitas untuk mencapai tujuan teoritis (ukuran aturan):
Brazy Break : ~ 64 % dari kasus.
Istirahat Sarapan : ~ 50 % dari kasus.
Statistik ini menunjukkan bahwa, secara absolut, segitiga menurun bukanlah skema yang lebih rendah secara sistematis . Ini tidak mencegah bahwa, dalam praktiknya, banyak pedagang mengaitkannya dengan kelanjutan dari tren penurunan, karena struktur pola yang sangat besar (penurunan puncak, dukungan "dipalu" beberapa kali).
Untuk diingat : Angka Bulkowski adalah rata -rata global, dibuat pada sampel sejarah. Kondisi pasar (volatilitas, likuiditas, perasaan) dan konteks mendasar dapat mempengaruhi probabilitas dan tingkat istirahat.
Kriteria untuk validasi dan pembatalan perdagangan segitiga yang menurun
Kriteria validasi
-
Beberapa titik kontak : Setidaknya tiga puncak berturut -turut selaras pada garis menurun dan dua lubang berbaris di garis horizontal.
-
Istirahat yang dikonfirmasi : Gambar yang divalidasi dipertimbangkan ketika kursus ditutup secara signifikan di atas resistensi hilir (istirahat bullish) atau di bawah dukungan (istirahat bawah).
-
Volume : Peningkatan volume selama istirahat menunjukkan "keyakinan" yang lebih besar dari para pemangku kepentingan.
Kriteria Invalidasi
-
Kurangnya titik kontak : Jika konstruksi tidak cukup "dirantai" (beberapa simpul/berongga atau "kosong" penting antara harga dan garis), segitiga tidak representatif.
-
Reverse Break : Jika Anda mengantisipasi pelarian bearish tetapi kursus pada akhirnya melintasi resistensi turun, sinyal yang lebih rendah tidak valid.
-
Volume Rendah : Istirahat tanpa peningkatan volume dapat terbukti menjadi tamasya yang salah dan memperkuat risiko pembatalan.
Segitiga Turun dalam Perdagangan: Manipulasi Pasar Potensial
Dalam praktiknya, aktor tertentu ( dana lindung nilai , pedagang dengan modal besar, market maker ) dapat mengeksploitasi angka -angka ini untuk mengambil pandangan sebaliknya dari para pemangku kepentingan swasta:
False Break ("Fake Break") :
Kursus ini mematahkan dukungan tepat di bawah level stop-loss, memicu penjualan paksa (pelindung berhenti).
Dengan cepat, pasar naik ke atas, menjebak penjual yang keluar dan memaksa mereka untuk membeli lebih tinggi.
Sweter manipulator atau throtback :
Setelah istirahat hilir, harga kembali untuk menguji dukungan lama (sweater). Jika gerakan ini diatur agar terlihat "terlalu banyak" kuat, itu dapat mendorong penjual untuk menutup sebelum waktunya.
Sebaliknya, untuk istirahat bullish, pengembalian kekerasan ke perlawanan lama dapat membuat pembeli ragu sebelum memulai dengan kuat.
Dukungan Buatan untuk Dukungan :
Pesanan pembelian besar dapat ditempatkan di dekat dukungan, menunda istirahat dan mendorong pedagang untuk percaya bahwa angka tersebut akan pecah dari atas, sementara niat sebenarnya adalah untuk menjual secara agresif.
Strategi perdagangan pada segitiga menurun
Terlepas dari kenyataan bahwa statistik menunjukkan sedikit keuntungan bagi jeda bullish, banyak pedagang tetap fokus pada skenario ke bawah. Pendekatan apa yang bisa kita adopsi?
5.1 strategi istirahat yang lebih rendah (breakout ke bawah)
Pintu masuk : Di pagar di bawah dukungan horizontal, idealnya dengan peningkatan volume.
Stop-Loss : Ditempatkan di atas area dukungan lama (sekarang resistensi). Beberapa lebih suka menawarkan lebih banyak margin untuk menghindari keluar dengan sumbu sederhana.
Tujuan (Pengukuran Aturan) : Menunda ketinggian segitiga dari istirahat. Namun, untuk diingat bahwa, menurut Bulkowski, hanya sekitar setengah dari istirahat hilir mencapai target mereka.
5.2 HANDY Break
Pintu masuk : di pagar di atas resistensi hilir.
Stop-Loss : Tepat di bawah lubang terakhir atau di bawah perlawanan baru-baru ini dilintasi.
Tujuan : Tunda ketinggian segitiga (dari dukungan ke atas tertinggi) ke istirahat. Studi menunjukkan bahwa ~ 64 % istirahat bullish mencapai tujuan teoritis.
5.3 Pullback atau Throwback
Entri Paha : Tunggu pengujian ulang (sweater atau throwback) pada tingkat istirahat untuk input yang berpotensi lebih menguntungkan dan rasio risiko/hasil yang lebih baik.
Risiko : Sweater mungkin tidak pernah terwujud dan meninggalkan Anda keluar dari pasar jika ledakannya cepat.
5.4 Manajemen Risiko dan Konfirmasi
Gunakan indikator pelengkap : RSI, MACD, atau volumetrik untuk mengkonsolidasikan manajemen yang diharapkan.
Konteks Fundamental : Pengumuman ekonomi makro atau publikasi perusahaan dapat membalikkan situasi teknis.
Manajemen Uang : Penting, karena bahkan jika probabilitas keberhasilannya baik, satu perdagangan yang kalah yang dikelola dengan buruk dapat merusak pendapatan Anda sebelumnya.
Kesimpulan tentang Segitiga Turun dalam Perdagangan
Segitiga menurun sering dianggap sebagai sosok yang berorientasi pada pengejaran gerakan yang lebih rendah, karena penampilannya (KTT menurun, dukungan tunduk pada beberapa tes). Data yang dikumpulkan oleh Thomas Bulkowski, bagaimanapun, mengungkapkan kenyataan yang lebih kompleks : sekitar 53 % istirahat sebenarnya akan dilakukan dari atas , dan hanya 47 % dari bawah. Selain itu, peningkatan rata-rata setelah breekout semak ternyata secara signifikan lebih besar (+38 %) daripada penurunan rata-rata setelah pelarian bearish (-15 %).
Statistik ini tidak berarti bahwa konfigurasi hilir sudah usang, tetapi ingat bahwa konteksnya harus selalu dianalisis (tren dominan, volatilitas, volume) dan tetap mencari manipulasi pasar . Pendekatan yang hati -hati menggabungkan analisis teknis, manajemen risiko yang ketat dan dengan mempertimbangkan lingkungan mendasar adalah strategi terbaik.
Peringatan : Perdagangan memiliki risiko. Angka chartist, termasuk segitiga menurun, tidak menjamin hasil apa pun. Sangat penting untuk mengadopsi manajemen risiko yang diadaptasi, untuk menempatkan penghentian Anda dengan benar dan tetap sadar akan dampak peristiwa mendasar (ekonomi makro, pengumuman hasil, berita politik, dll.) Pada evolusi harga.
Investasi dalam cryptocurrency berisiko. Crypternon tidak dapat dianggap bertanggung jawab, secara langsung atau tidak langsung, atas kerusakan atau kerugian yang disebabkan oleh penggunaan properti atau layanan yang diajukan dalam artikel ini. Pembaca harus melakukan penelitian sendiri sebelum melakukan tindakan apa pun dan berinvestasi hanya dalam batas kapasitas keuangan mereka. Kinerja masa lalu tidak menjamin hasil di masa depan. Artikel ini bukan merupakan investasi .
Tautan tertentu dari artikel ini adalah tautan sponsor, yang berarti bahwa jika Anda membeli produk atau Anda mendaftar melalui tautan ini, kami akan mengumpulkan komisi di bagian perusahaan yang disponsori. Komisi ini tidak melatih biaya tambahan untuk Anda sebagai pengguna dan sponsor tertentu memungkinkan Anda untuk mengakses promosi.
Rekomendasi AMF. Tidak ada hasil tinggi yang dijamin, produk dengan potensi kinerja tinggi menyiratkan risiko tinggi. Pengambilan risiko ini harus sejalan dengan proyek Anda, cakrawala investasi Anda dan kemampuan Anda untuk kehilangan sebagian dari tabungan ini. Jangan berinvestasi jika Anda tidak siap untuk kehilangan semua atau sebagian modal Anda.
Semua artikel kami tunduk pada verifikasi fakta yang ketat. Setiap informasi utama diverifikasi secara manual dari sumber yang andal dan diakui. Ketika kami mengutip sumber, tautan diintegrasikan secara sistematis ke dalam teks dan disorot oleh warna yang berbeda, untuk menjamin transparansi dan memungkinkan pembaca untuk berkonsultasi secara langsung.
Untuk melangkah lebih jauh, baca pemberitahuan hukum , kebijakan privasi , dan ketentuan penggunaan umum .
Yohan Uzzan
Insinyur pelatihan, saya dengan cepat tertarik pada bidang keuangan. Yakin bahwa keuangan terdesentralisasi memiliki masa depan yang cerah di depannya, saya berpartisipasi dalam demokratisasi dengan mengembangkan Crypternon.
