Eenvoudig
Wilt u erachter komen welke stablecoin u wilt kiezen om uw fondsen te beveiligen, de volatiliteit of uw strategieën in gedecentraliseerde financiering ? Geconfronteerd met de diversiteit van stablecoin 's op de markt, reguleren we dit artikel om de verschillen tussen elke stablecoin , hun voordelen, hun risico's en de betrouwbaarheid van de organisaties die hen uitzenden te begrijpen. Deze gids benadrukt de details van de beste stablecoin s in 2025, om u te helpen de meest betrouwbare stablecoin volgens uw behoeften.
Inhoudsopgave
Wat is een stablecoin ?
Stablecoin is een cryptocurrency stablecoin om de stabiele waarde te behouden, meestal ondersteund door een fiduciaire valuta zoals de Amerikaanse dollar. In tegenstelling tot cryptocurrencies , kunt u vaak volatiele , stablecoin S u profiteren van de snelheid van -transacties , terwijl u de marktvolatiliteit . StableCoin stablecoin beleggers en gebruikers daarom in staat , op te slaan of uit te wisselen zonder extreme prijsvariaties die typerend zijn voor andere digitale activa
De verschillende soorten stablecoins
- Gecentraliseerde Stablecoin : ondersteund door reserves in fiduciaire valuta (bijv. usdt , usdc , fdusd ).
- Gedecentraliseerde Stablecoin : gegarandeerd door crypto-actieven geplaatst in onderpand in intelligente contracten (ex: DAI ).
- Stablecoin S -algoritmisch : handhaven hun pariteit dankzij algoritmen die vraag en aanbod aanpassen (ex: FRAX ).
Waarom een stablecoin gebruiken? De voordelen van stablecoins
- Vermindering van de volatiliteit : stablecoin S worden vooral gebruikt om zichzelf te beschermen tegen de volatiliteit tegen de cryptomarkt.
- Gemakkelijke transacties : ze bieden liquiditeit en worden geaccepteerd op meer dan 100 uitwisselingsplatforms.
- Toegang tot gedecentraliseerde financiering : stablecoin S defi , staking kredietverlening .
- Belastingstrategie stablecoin verblijven kan helpen om conversies naar fiduciaire valuta en dus op een belasting in bepaalde landen, met name in Frankrijk, te voorkomen.
Centralized Stablecoin: USDT, USDC, FDUSD, BUSD
USDT (Tether): de meest gebruikte stablecoin maar controversieel
USDT (Tether) is de meest gekapitaliseerde stablecoin en het meest gebruikt door beleggers en gebruikers in de cryptomarkten in mei 2025. Het vertegenwoordigt meer dan 60 % van de stablecoin 's markt in 2025. Deze gecentraliseerde stablecoin wordt ondersteund door dollarreservaten , maar de kwaliteit en transparantie van deze reservaten zijn lang bekritiseerd.
- Uitzending van de organisatie : Tether Limited (Hong Kong)
- Type stablecoin : Stablecoin ondersteund door reserveringen in fiduciaire valuta en andere activa (Treasury -vouchers, obligaties, liquiditeit, enz.).
- Transparantie : Tether publiceert nu driemaandelijkse auditrapporten, maar details over de exacte samenstelling van de reserves blijven besproken ( bron ).
- Reserveringen : twijfels blijven bestaan aan de kwaliteit van de gehouden actieve werknemers. In 2021 betaalde Tether een boete van $ 41 miljoen bij de CFTC voor het overdrijven van het aandeel van zijn contante reserves.
- Liquiditeit : USDT is stablecoin met de hoogste liquiditeit
USDT blijft de meest gebruikte stablecoin stablecoin en transparantie.
USDC (USD Coin): de referentie in termen van transparantie
USDC (USD Coin) is de op een na meest gekapitaliseerde stablecoin samenwerking met Coinbase , twee gereguleerde Amerikaanse bedrijven. USDC wordt ondersteund door reserves in dollars die worden gehouden in Amerikaanse en regelmatig gecontroleerde bankinstellingen.
- Uitzending van de organisatie : Circle and Coinbase (Verenigde Staten)
- Type stablecoin : Stablecoin ondersteund door reserves in fiduciaire contante of treasury -rekeningen.
- Transparantie : maandelijkse auditrapporten gepubliceerd door Grant Thornton.
- Rétities : USDC verloor kort zijn pariteit tijdens het faillissement van de Silicon Valley Bank in 2023, maar de situatie werd snel hersteld.
- Liquiditeit : USDC profiteert van sterke acceptatie met institutionele beleggers en gereguleerde platforms.
USDC wordt beschouwd als de meest stablecoin onder de stablecoin gecentraliseerd in 2025, dankzij de transparantie en de regulering van zijn zenders.
hier zijn reserveproeven bij .
FDUSD : Binance stablecoin
FDUSD (First Digital USD) is een gecentraliseerde stablecoin ondersteund door het Binance -platform . Het wordt ondersteund door reserves in dollars in Aziatische banken. FDUSD wint snel door adoptie, vooral op Binance , maar blijft minder gebruikt dan usdt of usdc .
- Uitzending van de organisatie : First Digital Trust (Hong Kong)
- Type stablecoin : Stablecoin ondersteund door bankreserves.
- Transparantie : maandelijkse auditrapporten beschikbaar, maar de regelgeving blijft minder streng dan in de Verenigde Staten.
- Liquiditeit : sterk op het Binance , elders beperkt.
FDUSD is een relevante keuze voor Binance-gebruikers, maar het moet nog worden gevolgd om de betrouwbaarheid op lange termijn te beoordelen.
BUSD: Het einde van een grote stablecoin
Busd , voorheen uitgegeven door Binance en Paxos, zag de productie zijn productie stopten in 2024 na Amerikaanse regelgevende druk. Gebruikers worden uitgenodigd om te migreren naar andere stablecoin S zoals FDUSD of USDC .
Decentralized Stablecoin: Dai, Frax en alternatieven
DAI: Decentralized Reference stablecoin
DAI is de bekendste gedecentraliseerde stablecoin Het wordt ondersteund door Cryptocurrency (voornamelijk ETH en USDC ) gedeponeerd in onderpand in smart contract via Makerdao. DAI wordt niet uitgegeven door een centrale entiteit, die de risico's van censuur of bevriezing van fondsen beperkt.
- Uitzending van de organisatie : Makerdao, een gedecentraliseerde autonome organisatie ( DAO )
- Type stablecoin : Stablecoin onderpand door andere digitale activa.
- Transparantie : alle reserveringen kunnen in realtime op de blockchain worden bekeken.
- Reluctantie : DAI wordt blootgesteld aan de volatiliteit van onderpandactiva af usdc voor zijn stabiliteit.
- Liquiditeit : sterk op Defi -platforms, beperkter op CEX.
DAI is de gedecentraliseerde stablecoin die het meest wordt gebruikt door de volgers van gedecentraliseerde financiën , maar het blijft gevoelig voor de volatiliteit van de cryptomarkt.
FRAX: een hybride algoritmische stablecoin
Frax is een stablecoin , die gedeeltelijke collateralisatie combineert door activa en algoritmisch mechanisme. Het doel is om pariteit met de dollar te handhaven, terwijl de afhankelijkheid van fiduciaire valuta .
- Uitzending van de organisatie : Frax Finance (DAO gedecentraliseerd)
- Type stablecoin : gedecentraliseerd algoritmisch en gedeeltelijk onderpandstal Stablecoin
- Transparantie : de reserveringen en de werking van het algoritme zijn openbaar.
- Reluctantie : het stablecoin S -algoritmisch is breekbaar tijdens hoge volatiliteit, zoals aangetoond door de ineenstorting van Terrausd (UST) in 2022.
- Liquiditeit : goed op de defi -platforms, lager op de CEX.
Frax innoveert in de gedecentraliseerde stablecoin , maar het risico van afhankelijk blijft aanwezig, vooral tijdens marktcrises.
Het andere gedecentraliseerde stablecoinalgoritmisch
Na het falen van Terrausd was het vertrouwen in de gedecentraliseerde algoritmische stablecoin ernstig geschud. Deze stablecoin 's kunnen hun pariteit plotseling verliezen als hun algoritme niet in evenwicht is om de vraag en aanbod tijdens marktschokken in evenwicht te brengen.
Extra compatibiliteit van deUSDC
Een van de grote voordelen van deUSDC in 2025 is de directe compatibiliteit met gedecentraliseerde handelsplatforms. Deze platforms, zoals dYdX en Drift, geven toegang tot derivatenproducten (toekomst, eeuwigdurend) of handelen in contanten zonder een gecentraliseerde intermediair te doorlopen, waarmee met name het verbod op toekomstige crypto in Frankrijk kan omzeilen.
Om te leren, in het algemeen om een gedecentraliseerde portfolio te gebruiken, bieden we onze gratis stap voor stap, ondersteunende screenshots.
Wat je zult leren:
✔ Beheers een gedecentraliseerde portefeuille ( DEFI ) - Leer uw activa te beheren zonder intermediair en om rechtstreeks met de blockchain te communiceren.
✔ Voer transacties uit via een gedecentraliseerde portemonnee - een praktische gids om crypto's onafhankelijk uit te wisselen.
✔ Explore Decentralized Finance (Defi) - Ontdek geavanceerde concepten zoals staking en NFT en optimaliseer uw beleggingsstrategieën.
📥 Download de gids vrij door het onderstaande formulier in te vullen:
Op dYdX, dat nu op zijn eigen blockchain werkt (gebouwd met Cosmos), wordt deUSDC gebruikt als een enkel onderpand: het wordt gebruikt om alle posities te openen, te sluiten en aan te passen, met meer dan 200 beschikbare paren, maximale kosten van 0,05 % bij het kleinste volume en erkende liquiditeit als een van de beste in de sector.
Drift , op Solana , biedt ook de handel van voortdurende contracten, lening/leningen en hoge rendementkluizen, nog steeds in USDC , met kosten van 0,01 % tot 0,1 %, afhankelijk van het volume en meer dan 50 actieve paren.
Het gebruik van deUSDC op deze platforms biedt verschillende voordelen: regelgevende conformiteit, snelheid van transacties, stabiliteit van onderpand en toegang tot wereldwijde gedecentraliseerde financiering zonder geografische beperking. Gebruikers kunnen dus onafhankelijk handelaar, lenen of lenen, profiteren van de opbrengsten op hun stablecoin's en worden blootgesteld aan een stabiel actief, terwijl de volatiliteit van andere cryptocurrencies wordt vermeden. Deze positionering maakt deUSDC de referentie stablecoin voor de defi en gedecentraliseerde handel in 2025.
Hoe handhaaft stablecoinhun stabiliteit?
De sleutelrol van arbitrage en vertrouwen in de reserves
De stabiliteit van de stablecoinbevestigd aan een fiduciaire valuta omdat de dollar gebaseerd is op een onzichtbaar maar vitaal mechanisme: arbitrage. Dit proces, uitgevoerd door gespecialiseerde actoren, bestaat uit gebruik te maken van prijsverschillen tussen verschillende platforms om pariteit te handhaven op $ 1. Concreety, als de prijs van een stablecoin wordt uitgestoten door Tether of Circle valt op $ 0,98 op een beurs, de arbitrans kopen deze tokens bij lage prijzen, vervolgens uit de uitzending van de zender voor $ 1, pech de verschil ($ 0,02 per eenheid) en zo de cursus.
Dit systeem werkt alleen als de arbitrages vertrouwen hebben in de reserves van de uitgevende organisatie. Institutionele beleggers en marketeers zoals Jump Trading of Alameda Research zullen bijvoorbeeld alleen deelnemen aan deze arbitrage als ze er zeker van zijn dat Tether Limited (voor USDT) of Circle (voor USDC) hun buyout -verplichtingen zal eren aan 1: 1. Als dit vertrouwen in deUSDC -crisis in de Silicon Vallei Bank - The Arbitrans de Silicon Vallei Bank - The stablecoin zal eren die de markt voor de Silicon Vallei -Bank verliest.
De grootste stablecoinS zoals USDT en USDC hangen voornamelijk af van drie soorten acteurs voor arbitrage:
Professionele marktmakers (Citadel Securities, Wintermute) die directe partnerschappen hebben met emittenten om de grote volumes van stablecointe creëren/kopen.
De gecentraliseerde uitwisselingen (Binance, Coinbase) die hun prijzen automatisch aanpassen aan de hand van de aflossingsstromen.
Gespecialiseerde crypto -fondsen (Amber Group, Genesis Trading) die ineffecturen tussen spottransacties en derivatenmarkten benutten.
Dit mechanisme verklaart waarom de meest gekapitaliseerde stablecoinover het algemeen bijna $ 1 zijn ondanks de turbulentie van cryptocurrencies. Maar het toont ook hun kwetsbaarheid: als de actieve in reserve riskant wordt beschouwd (zoals commerciële leningen die Tether worden gehouden), kunnen zelfs de meest agressieve arbitrages hun activiteiten stoppen, wat resulteert in een blijvende kraam - zoals waargenomen met de UST van Terra in 2022.
Welke te kiezen in deze context? stablecoinS met 100 % vloeibare reserves (USDC) en gereguleerde zenders zijn beter met betrouwbaarheidsaanvallen dan die op basis van ondoorzichtige of illiquide activa.
Stablecoinis verzameld door digitale activa (gedecentraliseerdestablecoin)
De gedecentraliseerde stablecoin als DAI wordt gegarandeerd door activa (bijvoorbeeld elke DAI wordt gegarandeerd door $ 1,5 ETH of USDC USDC . Dit model vermindert het risico op defect, maar stelt bloot aan de volatiliteit van cryptocurrency .
- Het systeem is transparant en geautomatiseerd via smart contract.
- In het geval van een plotselinge daling van de prijs van onderpand, kan stablecoin
Stablecoins algoritmisch
Een stablecoin -algoritmic past zijn aanbod aan volgens de vraag dankzij een computercode. gedecentraliseerd en onafhankelijk zijn fiduciaire valuta's , maar het is riskanter. Het voorbeeld van de UST in 2022 heeft aangetoond dat deze stablecoin S snel kan instorten in het geval van een vertrouwenscrisis.
Wat zijn de nadelen van stablecoins?
- Risico van afhankelijk als de reserves of algoritme niet langer genoeg zijn om pariteit te garanderen.
- Regulerend risico, met name voor gecentraliseerde stablecoin die onderworpen zijn aan de wetgeving van landen waar ze worden uitgegeven.
- Risico van censuur of bevriezing van fondsen voor gecentraliseerde stablecoin .
- Blootstelling aan de volatiliteit van andere activa voor gedecentraliseerde stablecoin .
Welke stablecoin moet kiezen in 2025?
Wat is de beste stablecoin ? Het antwoord hangt af van uw prioriteiten:
- USDC : Waarschijnlijk de meest betrouwbare stablecoin voor beleggers die op zoek zijn naar transparantie op reserves en een sterke acceptatie in uitvoering.
- USDT : stablecoin met de hoogste liquiditeit
- DAI : Decentralized stablecoin voor degenen die de risico's van censuur en vorstvorst willen vermijden.
- FDUSD : relevant voor gebruikers van het Binance , maar ook in de adoptiefase.
- FRAX : Voor innovatie -enthousiastelingen, maar pas op voor algoritmisch risico, steeds minder beschikbaar na MiCa .
De beste stablecoin s zijn daarom die welke overeenkomen met uw beleggersprofiel, uw honger naar risico en uw behoeften in liquiditeit of gedecentraliseerde financiering .
Hoe kan ik uw stablecoinveilig opslaan?
Om uw stablecoinveilig op te slaan, wordt het aanbevolen om een fysieke portemonnee (cold wallet) zoals Ledger of Trezorte gebruiken.
Ledger onderscheidt zich door zijn hoge beveiligingsniveau op alle modellen dankzij een beveiligde chip, vergelijkbaar met die in bankkaarten, en de Ledger Live -applicatie waardoor het gemakkelijk is om meer dan 15.000 cryptocurrencies te beheren, te staking, om NFT te beheren en verbinding te maken met gedecentraliseerde xapplicaties. Ledger is daarom ideaal voor gebruikers die geavanceerd beheer en compatibiliteit zoeken met een breed scala aan tokens, waaronder de stablecoinS: Ledger Live ondersteunt deUSDT,USDC, DAI, FDUSD, TUSD, FRAX, evenals de meest stablecoinSRC-20 en BEP-20.
Trezorricht zich van zijn kant op transparantie met open-source firmware en biedt een zeer eenvoudig te gebruiken interface. De modellen bieden geavanceerde beveiligingsfuncties zoals Shamir -back -up en ondersteunen meer dan 8.000 cryptocurrencies, waarvan de meeste belangrijk stablecoinzijn: USDT, USDC, DAI, TUSD, FDUSD. Trezor is vaak bevoorrecht door degenen die een meer transparante aanpak willen.
Voor meer informatie nodigen we u uit om onze artikelen te lezen om erachter te komen welk Ledger u volgens uw behoeften moet kiezen Ledger en Trezor vergelijken .
StablecoinS en Future: CBDC, Regulation and Trends 2025
In 2025 vorderde stablecoin snel. Centrale banken werken aan hun eigen digitale valuta (CBDC), die kunnen concurreren met stablecoin 's voor dagelijks gebruik. de stablecoin gebracht om te evolueren, zowel technologisch als regelgevend, om activa zijn aangepast aan de behoeften van gebruikers .
Impact van MiCa -wetgeving op stablecoin's in Frankrijk en Europa
MiCa -wetgeving , toegepast in 2024-2025, heeft de stablecoin in Frankrijk en Europa diep veranderd. Vanaf nu moet elke stablecoin door een valuta wordt ondersteund werkelijke , vloeistof, regelmatig gecontroleerde reserves en worden uitgegeven door een goedgekeurde instelling. Emitters moeten transparantierapporten publiceren en een elektronische valutavergunning verkrijgen. Het algoritmische stablecoin wordt daarom automatisch geëlimineerd omdat ze niet aan deze criteria voldoen. De prijs van stablecoin moet in lijn blijven met de referentievaluta, waardoor het vertrouwen in cryptocurrencies .
Teth ( USDT ) was verboden door MiCa reserveringen niet in Europese banken plaatsen of de opgelegde audits accepteren. De CEO van Tether bekritiseerde deze regels en beschouwde hen niet compatibel met hun model. Geconfronteerd met deze weigering, moesten de belangrijkste beurzen USDT om legaal te blijven.
De uitsluiting van tether verhoogt het ecosysteem: het vermindert de toegang tot de stablecoin die de grootste wereldkapitalisatie voor Europese gebruikers heeft, verplicht platforms om gereguleerde stablecoin en de markt te herverdelen ten behoeve van Circle ( USDC ) of nieuwe stablecoin in Frankrijk . Gebruikers en institutionele beleggers en particulieren moeten zich daarom aanpassen aan een beperktere aanbieding en activa die onderworpen zijn aan strikte controles.
De stablecoin ondersteund activabanden of andere cryptocurrencies zorgen : ze moeten gedetailleerde witte bussen publiceren en transparantie garanderen over de aard van de belangrijkste activa in reserve. De platforms moeten elke niet -conforme stablecoin , waardoor de keuze wordt beperkt tot de meest stablecoin .
Samenvattend MiCa de veiligheid en transparantie rond stablecoin S in Frankrijk , maar heeft de toegang tot de meest gebruikte stablecoin Welke men nu kiest, hangt af van de naleving van deze verordening, de kwaliteit van de reserves, de transparantie van de zender en het type onderpand of stablecoin -chosen stablecoin . De stablecoin s kunnen worden geselecteerd op basis van hun naleving, hun liquiditeit en de robuustheid van hun model: bijvoorbeeld een stablecoin via cirkel biedt meer garanties omdat deze stablecoin voldoet aan de MiCa . Stablecoin volgens MiCa moet transparant zijn, gereguleerd zijn en de veiligheid van stablecoin en fondsen voor Europese gebruikers kunnen garanderen.
FAQ: stablecoins in 2025
Wat is een stablecoin ?
Stablecoin is een cryptocurrency stablecoin de waarde is gekoppeld aan die van een actief , meestal een fiduciaire valuta zoals de dollar. StableCoin S zijn ontworpen om de stablecoin van cryptocurrencies .
Wat zijn de voordelen van stablecoins?
De voordelen van stablecoin zijn stabiliteit, snelheid van transacties , liquiditeit en de mogelijkheid om in het crypto -ecosysteem te blijven zonder te strijken door een fiduciaire valuta .
Wat zijn de nadelen van stablecoins?
De nadelen van stablecoïnen stablecoin het risico van afhankelijk van, afhankelijkheid van de kwaliteit van reserves of algoritmen en regelgevende risico's.
Welke stablecoin moet kiezen voor gedecentraliseerde financiën?
DAI en FRAX zijn de meest gebruikte gedecentraliseerde stablecoin gedecentraliseerde financiën , maar usdc en usdt blijven de huidige leiders voor hun liquiditeit .
Wat is de beste stablecoin in 2025?
USDC voor de meeste beleggers in 2025 meest betrouwbare stablecoin beschouwd de beste stablecoin is afhankelijk van uw specifieke behoeften.
Conclusie: hoe kies je een stablecoin ?
Het kiezen van de stablecoin hangt af van uw profiel, uw strategie en uw vertrouwen in de emittenten van stablecoin . USDC beste transparantie, USDT de grootste liquiditeit , DAI en Frax -decentralisatie . Voordat u stablecoin s koopt, analyseert u de reserves , regelgeving, liquiditeit en reputatie van elk stablecoin . StableCoin speelt een sleutelrol stablecoin het beheren van uw digitale activa
Investeringen in cryptocurrencies zijn riskant. Crypternon kon niet verantwoordelijk of indirect verantwoordelijk worden gehouden voor schade of verlies die is veroorzaakt na het gebruik van een eigenschap of dienst die in dit artikel is aangevoerd. Lezers moeten hun eigen onderzoek doen voordat ze enige actie ondernemen en alleen binnen de grenzen van hun financiële capaciteiten investeren. Prestaties uit het verleden garanderen geen toekomstige resultaten. Dit artikel vormt geen beleggingsadvies .
Bepaalde links van dit artikel zijn sponsorverbindingen, wat betekent dat als u een product koopt of u zich via deze links registreert, we een commissie van het gesponsorde bedrijf zullen verzamelen. Deze commissies trainen geen extra kosten voor u als gebruiker en met bepaalde sponsoring kunt u toegang krijgen tot promoties.
AMF -aanbevelingen. Er is geen gegarandeerde hoge opbrengst, een product met een hoog prestatiepotentieel impliceert een hoog risico. Dit risico nemen moet in overeenstemming zijn met uw project, uw beleggingshorizon en uw vermogen om een deel van deze besparingen te verliezen. Investeer niet als u niet klaar bent om de hele of een deel van uw kapitaal te verliezen.
Al onze artikelen zijn onderworpen aan een rigoureuze verificatie van de feiten. Elke belangrijke informatie wordt handmatig geverifieerd uit betrouwbare en erkende bronnen. Wanneer we een bron citeren, wordt de link systematisch geïntegreerd in de tekst en gemarkeerd door een andere kleur, om transparantie te garanderen en de lezer in staat te stellen de originele documenten rechtstreeks te raadplegen.
de juridische kennisgevingen , het privacybeleid en algemene gebruiksvoorwaarden om verder te gaan .
Noach
Trainingsingenieur, ik raakte al snel geïnteresseerd in het gebied van financiën. Overtuigd dat gedecentraliseerde financiën een mooie toekomst voor zich hebben, ik neem deel aan de democratisering door Crypternonte ontwikkelen.
