Dễ
Định nghĩa của kim tự tháp Ponzi: Những gì cần biết
Kim tự tháp Ponzi là một hội đồng tài chính lừa đảo dựa trên việc thu tiền với các nhà đầu tư bị quyến rũ bởi sản lượng rất cao. Thoạt nhìn, nó trông giống như một cơ hội kỳ diệu: một khoản đầu tư dường như không có rủi ro và mang lại lợi nhuận nhanh. Trong thực tế, không có hoạt động kinh tế thực sự tạo ra những lợi ích hứa hẹn này. Các lợi ích được phân phối cho những người tham gia đầu tiên chỉ đến từ số tiền được cung cấp bởi những người mới tham gia. Khi chuỗi tân binh bị khô, hệ thống sụp đổ và hầu hết các nhà đầu tư mất hết vốn.
Trong các dòng tiếp theo, bạn sẽ tìm thấy một phân tích rõ ràng để hiểu lý do tại sao hệ thống kim tự tháp này vẫn là một trong những trò gian lận nguy hiểm nhất trong lĩnh vực tài chính, đặc biệt là trong thế giới tiền điện tử, vẫn còn trẻ.
Mục lục
Định nghĩa kim tự tháp Ponzi: Nguồn gốc và đặc tính trung tâm
Về cơ bản, chúng tôi tìm thấy Charles Ponzi, một người nhập cư Ý được cài đặt tại Hoa Kỳ vào đầu thế kỷ 20. Ông phổ biến quá trình này vào khoảng 1919-1920. Ý tưởng rất đơn giản: thu hút mọi người bằng cách đảm bảo sản lượng hấp dẫn, vượt trội hơn nhiều so với những gì đầu tư hợp pháp cung cấp. Ponzi tuyên bố, ví dụ, cung cấp năng suất 50 % trong 45 ngày.
Việc phát âm của loại lừa đảo kim tự tháp này được tóm tắt như sau: "Cổ tức" được trả cho các nhà đầu tư cũ đến từ tiền gửi của các thuê bao mới. Miễn là cơ sở của kim tự tháp được cung cấp, hệ thống có thể kéo dài. Đây là những gì một số người gọi là "kỵ binh tài chính", nghĩa là một dòng vốn bên ngoài không ngừng để duy trì ảo tưởng rằng mọi thứ đều ổn.
Huyền thoại về hiệu suất được đảm bảo
Trong bất kỳ kim tự tháp Ponzi nào xứng đáng với cái tên, có một lời hứa hiệu suất cao, thường bằng cách liên kết nó với một khái niệm giả cách mạng: một sản phẩm thần kỳ, một giao dịch hoặc khởi nghiệp được đưa ra bởi "Geniuses of Finance".
Tuy nhiên, không có khoản đầu tư vững chắc nào có thể mang lại lợi nhuận cố định mà không có rủi ro, đặc biệt là khi tỷ lệ phần trăm được đánh giá cao thách thức logic của thị trường. Nếu người quảng bá đầu tư đảm bảo, ví dụ, 20 % lợi nhuận hàng tháng mà không có bất kỳ biến động nào, bạn phải ngay lập tức cẩn thận. Trong các thị trường quy định, hiệu suất không đổi như vậy gần như không thể duy trì trong dài hạn.
Vai trò tuyển dụng
Đặc điểm trung tâm khác là cấu trúc phụ thuộc vào sự mở rộng liên tục. Phải mất số tiền mới để trả lợi ích của các nhà đầu tư trước đó. hệ thống tài chính bất hợp pháp dựa vào tăng trưởng theo cấp số nhân. Mọi người đều được khuyến khích tuyển dụng người khác để đổi lấy phí bảo hiểm hoặc hoa hồng, cho đến khi dòng chảy mới hết hơi.
Khi tăng trưởng dừng lại hoặc chậm lại, lợi tức đầu tư không còn có thể được tôn vinh. Những người nắm giữ Pares tìm cách rút thu nhập của họ và khám phá một khoảng cách tài chính: kẻ gian không còn có thể hoàn trả cho mọi người. Sau đó chúng tôi đang chứng kiến sự sụp đổ của kim tự tháp.
Minh họa cụ thể với Bernard Madoff
Vụ án Bernard Madoff, bị kết án năm 2009, là minh họa nhất trong tất cả. Cựu chủ tịch của Nasdaq, Madoff được coi là một nhà đầu tư đáng kính. Anh ấy đã làm cho khách hàng của mình trong các khách hàng được cho là năng suất thường xuyên và cao, không tương quan với thị trường chứng khoán. Chính thức, Madoff đảm bảo vốn trong các chiến lược tinh vi. Trong thực tế, không có quỹ nào thực sự được đầu tư. Thu nhập nhận được bởi những người tiết kiệm đầu tiên đến từ các khoản thanh toán tiếp theo từ các thuê bao khác.
Theo SEC (Ủy ban Chứng khoán và Giao dịch) , thiệt hại vượt quá 17 tỷ đô la vốn đầu tư. Khi khách hàng của anh ta yêu cầu rút tiền lớn tài sản của họ trong cuộc khủng hoảng tài chính năm 2008, anh ta không thể đối mặt với những chuyến đi thanh khoản này, tiết lộ vụ lừa đảo.
Định nghĩa kim tự tháp Ponzi: Các chỉ số để xác định vị trí hệ thống kim tự tháp
Để tránh rơi vào bẫy, điều cần thiết là phải biết các tín hiệu cảnh báo. Dưới đây là một số từ khóa và chỉ số cần ghi nhớ là một nhà đầu tư cá nhân hoặc tiềm năng:- Lời hứa về lợi nhuận không cân xứng: thường có lợi ích hàng tháng hoặc hàng năm, vượt xa tiêu chuẩn thị trường.
- Rủi ro được trình bày là không tồn tại: Bài diễn văn trấn an, nơi bạn được đảm bảo rằng vị trí là "hoàn toàn an toàn".
- Thiếu tính minh bạch: Không có chi tiết đáng tin cậy về cách đầu tư hoặc tái đầu tư tiền.
- Hệ thống tài trợ: khuyến khích mạnh mẽ để tuyển dụng giới thiệu, với hoa hồng cho các đóng góp của họ.
- Khó khăn hoặc chậm trễ trong việc rút tiền: Bạn được cung cấp bởi lý do mỗi khi bạn đang tìm cách loại bỏ thu nhập của mình.
Khung pháp lý ở Pháp và các nơi khác
Ở Pháp, các kim tự tháp của Ponzi được coi là những đoạn phim tài chính gian lận, bị luật pháp trừng phạt. L 'Điều L122-15 của mã tiêu dùng Cấm hệ thống bán hàng kim tự tháp. Không có gì lạ đối với các nhà tài chính autorité des Marchés (AMF) hoặc Tổng cục cho cạnh tranh, tiêu dùng và đàn áp gian lận (DGCCRF) để đưa ra cảnh báo về các đề xuất đầu tư với ngoại hình đáng ngờ. Ở Hoa Kỳ, đây là KHÔ Ai thường tiếp quản từ các cuộc điều tra, trong khi ở Liên minh châu Âu, tác giả thị trường tài chính châu Âu (ESMA) cũng theo dõi chặt chẽ các gian lận chuỗi này.Kim tự tháp định nghĩa ponzi và liên kết với tiền điện tử
Thế giới tài chính phi tập trung (Thử thách) và tiền điện tử đã trải qua một vụ nổ các đề nghị trong những năm gần đây. Trong lĩnh vực mới này, một số kẻ gian đã nắm bắt cơ hội để trả lời vụ lừa đảo kim tự tháp bằng cách khai thác sự thiếu hiểu biết của công nghệ Blockchain tại nhiều nhà đầu tư.Một địa hình trẻ và nhỏ được quy định
Các tiền điện tử Đôi khi được coi là một trang trại kỹ thuật số: công nghệ trẻ, các quy tắc vẫn bị mờ trong một số khu vực pháp lý nhất định và sự mê hoặc cho các dự án hứa hẹn sản lượng theo cấp số nhân. Tình huống này có thể thúc đẩy Cavalleries tài chính đeo mặt nạ theo các giao thức được cho là "cách mạng". Trong thực tế, những đổi mới công nghệ thực sự trong tiền điện tử (hợp đồng thông minh, blockchain công cộng, đồng thuận bằng chứng, v.v.) không phải là hệ thống hình chóp. Nhưng không có gì ngăn cản một kẻ lừa đảo ra mắt mã thông báo hư cấu, ca ngợi lợi nhuận cố định 10 % hoặc 15 % mỗi tháng, và do đó thu hút một số lượng lớn người mới.Ví dụ trong vũ trụ tiền điện tử
Một số dự án đã trở nên nổi tiếng một cách đáng buồn với các mô hình của họ được truyền cảm hứng từ kim tự tháp Ponzi .
- BitConnect (2016-2018): Nền tảng này đã đề xuất mã thông báo (BCC) được cho là tạo ra lợi nhuận hàng ngày nhờ một robot giao dịch bí ẩn. Trong thực tế, những người nắm giữ cũ đã được trả tiền nhờ những người mới tham gia, cho Krach of BCC. Mất mát được ước tính ở mức hơn 3 tỷ đô la.
- OneCoin (2014-2019): Được trình bày là "Kẻ giết người bitcoin", dự án thậm chí không có một blockchain thực sự. Các khoản thu liên kết đến trực tiếp từ các tuyển dụng liên tiếp.
- Nói một cách rõ ràng (2018-2019): Được tuyên bố sẽ cung cấp tiền lãi hàng tháng nằm trong khoảng từ 10 % đến 30 %. Vào thời điểm mùa thu, hàng triệu nhà đầu tư, đặc biệt là ở châu Á, đã mất hơn 2 tỷ đô la.
Trong tất cả các trường hợp này, sản lượng không thực tế đã che dấu một trò chơi phân phối lại đơn giản. Hệ thống đang giữ lên khi những người đăng ký mới đổ xô.
Tại sao lĩnh vực tiền điện tử lại thuận lợi cho các kim tự tháp của Ponzi?
Có một số lý do:
- Thiếu giáo dục: Nhiều cá nhân bắt tay vào tiền điện tử mà không hiểu các khái niệm về tài chính hoặc thị trường.
- Thiếu các biện pháp bảo vệ: Ngay cả khi một số quốc gia tăng cường các quy định, có một sự trống rỗng hợp pháp trong các lĩnh vực khác.
- Nhân vật phi tập trung: Blockchain cho phép các giao dịch được thực hiện mà không cần thông qua một cơ quan trung ương. Sự tự do này, nếu đó là một tài sản, cũng tạo điều kiện cho nhiệm vụ của những kẻ gian vượt qua các thủ tục thông thường.
Tại sao bản thân bitcoin và tiền điện tử không sửa chữa định nghĩa của kim tự tháp Ponzi
Điều quan trọng là phải phân biệt công nghệ với việc sử dụng độc hại của nó. Tiền điện tử đôi khi được coi là sai là dự án đầu cơ mà không có nền tảng và đồng hóa với một kim tự tháp của Ponzi. Giao thức Bitcoin, ví dụ, không hứa hẹn sẽ trả lại bất kỳ lợi nhuận được đảm bảo nào. Nó hoạt động trên một mạng ngang hàng (P2P), không có thực thể trung tâm. Tất cả mọi thứ xảy ra trên blockchain đều công khai và có thể kiểm chứng.
Không có "người tổ chức" duy nhất cho Bitcoin
Trong một kim tự tháp thực sự của Ponzi , luôn có một nhà điều hành, một nhóm hoặc một công ty kiểm soát việc phân phối các lợi ích bị cáo buộc. Đối với Bitcoin, nó khác: Không ai có thể xử lý nó để cung cấp cho hệ thống kim tự tháp. Sáng tạo tiền tệ (khai thác) của nó là minh bạch và tuân theo các quy tắc đã biết (giảm bằng hai trong số các giải thưởng khai thác khoảng bốn năm một lần, tối đa lên tới 21 triệu BTC ).
Nói cách khác, Bitcoin không phải là một sản phẩm đầu tư do bên thứ ba quản lý. Đó là một loại tiền kỹ thuật số có giá trị phát triển theo cung và cầu trên thị trường. Không có cấu trúc kim tự tháp nào trả tiền cho những người tham gia trước đây với số tiền từ những người mới đến.
Thiếu lời hứa về sản lượng cố định
Không giống như Ponzi Systems, giao thức Bitcoin không đảm bảo tăng vốn. Đầu tư vào BTC có rủi ro. Khóa học đôi khi dao động mạnh mẽ theo bối cảnh kinh tế, các quyết định chính trị, người mang lớn hoặc đầu cơ.
Do đó, nếu ai đó đề nghị bạn mua Bitcoin với sự đảm bảo về lợi ích hàng tháng ổn định, thì đó không phải là Bitcoin đang được đề cập, mà là cấu trúc của ưu đãi được thiết lập thông qua. Màu sắc này là điều cần thiết để không đánh thuế tiền điện tử của Pyramid de Ponzi .
Sử dụng hợp pháp và chuyển nhượng thực tế
Ngoài việc sử dụng đầu cơ, Bitcoin còn làm phương tiện thanh toán (thường nhanh hơn và rẻ hơn một số hệ thống ngân hàng truyền thống để gửi tiền ra nước ngoài), dự trữ giá trị tiềm năng và thậm chí bảo hành trên một số nền tảng Deffi đáng kính. Nền kinh tế hình thành xung quanh BTC không phải là một làn sóng tiền giữa các nhà đầu tư ngây thơ. Có một số lượng lớn các ngành công nghiệp (fintech, trò chơi trực tuyến, NFT , v.v.) sử dụng BTC như một hoạt động cơ bản hoặc như một phương tiện giao dịch.
Định nghĩa kim tự tháp Ponzi: Làm thế nào để bảo vệ bản thân và tránh lừa đảo
Bây giờ bạn đã biết định nghĩa của một kim tự tháp Ponzi và các dẫn xuất của nó trong lĩnh vực tiền điện tử, đã đến lúc xem làm thế nào bạn có thể tự bảo vệ mình khỏi những vụ lừa đảo tài chính này.
Hỏi và xác minh tính hợp pháp của các dự án
Có một số cách để hình thành ý kiến của riêng bạn:
- Đọc Sách trắng (Whitepaper): Một dự án tiền điện tử thực sự thường có một tài liệu kỹ thuật giải thích cách nó tạo ra giá trị, mà không hài lòng với những lời hứa mơ hồ.
- Kiểm soát danh tiếng của những người sáng lập: những tính cách có thể kiểm chứng và được công nhận này, hay bút danh không thể truy cập?
- Kiểm tra trang web chính thức: Có một nhóm được xác định, một đăng ký pháp lý, hoặc mọi thứ dường như xuất phát từ hư không?
Tránh những lời hứa về hiệu suất ổn định
Bất kỳ dự án nào ca ngợi thu nhập của người Viking là nghi ngờ, đặc biệt nếu thu nhập này vượt xa những gì thị trường truyền thống cung cấp về các khoản đầu tư không có rủi ro (tập sách, trái phiếu nhà nước). Trên các nền tảng cho vay tiền điện tử, có sản lượng thay đổi, đôi khi cao hơn so với tài chính cổ điển, nhưng chúng dao động và bao gồm các rủi ro rõ ràng, liên quan đến sự biến động của tài sản kỹ thuật số, smart contract hoặc lỗi đối tác tiềm năng.
Phân tích cơ học tài chính
Bằng cách nghiên cứu cách tạo ra lợi nhuận được cho là được tạo ra, bạn có thể nhanh chóng xác định các tín hiệu của một vụ lừa đảo . Nếu nguồn thu nhập duy nhất là tiền từ những người tham gia, thì đó là một hệ thống kim tự tháp. Mặt khác, nếu các sản phẩm hoặc dịch vụ cụ thể tạo ra dòng tiền (chi phí giao dịch, bán NFT, vị trí trong nhóm thanh khoản, v.v.), có một hoạt động kinh tế xác thực tại cơ sở.
Kim tự tháp của Ponzi Định nghĩa: Hậu quả của nạn nhân
Một cá nhân bị mắc kẹt trong một hội đồng Ponzi có thể mất tất cả mọi thứ, tiết kiệm, tiết kiệm hưu trí ... Khía cạnh đạo đức rất nặng nề: cảm giác xấu hổ, tội lỗi, lo lắng, v.v.
Một khi vụ lừa đảo đã được tiết lộ, các thủ tục tố tụng có thể dẫn đến việc tịch thu tài sản, nhưng rất hiếm khi tất cả số tiền còn thiếu có thể được trả lại cho các nạn nhân.
Thủ tục pháp lý và kháng cáo
Nếu bạn nghĩ rằng bạn là nạn nhân của một kim tự tháp Ponzi , thì tốt hơn là:
- Nộp đơn khiếu nại với cảnh sát hoặc hiến binh.
- Liên hệ với AMF hoặc cơ quan có thẩm quyền tại quốc gia của bạn.
- Giữ tất cả các bằng chứng: Biên lai, email, ảnh chụp màn hình.
Các tòa án có thể xử phạt mạnh mẽ những người chịu trách nhiệm cho những vụ lừa đảo này, nhưng thủ tục có thể mất thời gian. Do đó tầm quan trọng của việc hành động nhanh chóng và hợp tác với chính quyền.
Định nghĩa kim tự tháp Ponzi: Những gì cần nhớ
Một kim tự tháp của Ponzi là một sự sắp xếp tài chính bất hợp pháp mà hoạt động dựa trên tiền của những người mới tham gia để trả thù lao những người trước đó. Mặc dù có lợi nhuận rõ ràng, nhưng nó luôn là một trò chơi nguy hiểm với một khoản tiền âm cho các nạn nhân. Cho đến nay, có nhiều ví dụ về sơ đồ kim tự tháp đã khiến vận may bị mất, cả trong truyền thống và trong tiền điện tử.
Sự khác biệt cơ bản giữa giao thức tiền điện tử và gian lận
Bitcoin và các blockchain công cộng lớn không phải là kim tự tháp từ Ponzi . Họ không phân phối sản lượng cố định, không dựa trên việc tuyển dụng các thành viên mới và không có cấu trúc trung tâm thao túng các luồng tài chính.
Một số dự án khai thác sự hiểu biết kém về các công nghệ tiền điện tử để xây dựng các hệ thống lừa đảo rất tinh vi, đôi khi ẩn sau một từ vựng kỹ thuật.
Sự cảnh giác của các cơ quan quản lý và nhà đầu tư
Ngay cả khi tài chính phi tập trung được xây dựng bên ngoài các kênh ngân hàng thông thường, các tổ chức quy định vẫn bắt đầu giám sát các dự án tiền điện tử cẩn thận hơn. Kiểm soát đăng ký và nghĩa vụ đang được thiết lập ở một số quốc gia. Sự đàn áp đôi khi rất khó khăn vì một số giao thức là ẩn danh hoặc được lưu trữ trong các khu vực pháp lý xa xôi. Nhưng phong trào hướng tới sự minh bạch hơn là tham gia.
Về phía bạn, bạn vẫn là người chơi chính trong bảo mật tài chính của bạn.
Kết luận về định nghĩa của một kim tự tháp Ponzi
Nếu bạn chỉ giữ lại một ý tưởng về định nghĩa của một kim tự tháp Ponzi , thì đó sẽ là như sau: bản chất của một ponzi là trong thực tế là "sản lượng" chỉ đến từ các khoản tiền được các thuê bao mới tiêm. Không đầu tư thực sự, không có sản phẩm hữu hình, chỉ lặp lại trong Trompe-L'oeil.
Trong lĩnh vực tiền điện tử, sự đổi mới là có thật và sẽ sâu vào nhiều lĩnh vực theo chiều sâu. Tuy nhiên, giới trẻ của hệ sinh thái, kết hợp với một khung pháp lý không hoàn chỉnh, mở ra cách lạm dụng. Một số nền tảng độc hại áp dụng cấu trúc kim tự tháp để bỏ túi tiền từ những cá nhân quá tự tin.
Điều này không nên chuyển hướng bạn khỏi sự quan tâm mà Cryptos và Blockchain có thể trình bày. Thay vào đó, đó là một câu hỏi về việc phát triển một cách tiếp cận có trách nhiệm:
Như một phương sách cuối cùng, nếu bạn bắt gặp những lời đề nghị mà lời hứa phản hồi cắt cổ, hãy nhớ nguyên tắc số một: càng tốt, bạn càng cần đặt câu hỏi về khả năng tồn tại của nó. Các đoạn phim kim tự tháp của Ponzi vẫn tồn tại vì họ khai thác mong muốn đạt được dễ dàng. Sự xuất hiện có thể gây hiểu lầm, và cảnh giác thường là phản xạ tốt nhất không phải là nạn nhân tiếp theo của một vụ lừa đảo tài chính.
Đầu tư vào tiền điện tử là rủi ro. Crypternon không thể chịu trách nhiệm, trực tiếp hoặc gián tiếp, đối với bất kỳ thiệt hại hoặc mất mát nào gây ra sau khi sử dụng tài sản hoặc dịch vụ được đưa ra trong bài viết này. Người đọc phải thực hiện nghiên cứu riêng của họ trước khi thực hiện bất kỳ hành động nào và chỉ đầu tư trong giới hạn năng lực tài chính của họ. Hiệu suất trong quá khứ không đảm bảo kết quả trong tương lai. Bài viết này không cấu thành một lời khuyên đầu tư.
Một số liên kết của bài viết này là các liên kết tài trợ, điều đó có nghĩa là nếu bạn mua sản phẩm hoặc bạn đăng ký thông qua các liên kết này, chúng tôi sẽ thu thập một khoản hoa hồng về một phần của công ty được tài trợ. Những khoản hoa hồng này không đào tạo bất kỳ chi phí bổ sung nào cho bạn với tư cách là người dùng và một số tài trợ nhất định cho phép bạn truy cập các chương trình khuyến mãi.
Khuyến nghị AMF. Không có năng suất cao được đảm bảo, một sản phẩm có tiềm năng hiệu suất cao ngụ ý rủi ro cao. Việc chấp nhận rủi ro này phải phù hợp với dự án của bạn, chân trời đầu tư của bạn và khả năng mất một phần của khoản tiết kiệm này. Không đầu tư nếu bạn chưa sẵn sàng để mất tất cả hoặc một phần vốn của bạn .
Để đi xa hơn, hãy đọc các trang thông báo pháp lý , chính sách quyền riêng tư và các điều kiện sử dụng chung .
Yohan uzzan
Kỹ sư đào tạo, tôi nhanh chóng quan tâm đến lĩnh vực tài chính. Tin chắc rằng tài chính phi tập trung có một tương lai tươi sáng phía trước, tôi tham gia vào dân chủ hóa của nó bằng cách phát triển Crypternon.
