Tài sản thế giới thực (RWA) hoặc các hoạt chất hoạt động hoạt động, dần dần biến đổi thế giới tài chính phi tập trung ( DeFi ). Một tài sản thế giới thực đại diện cho một lợi ích hữu hình của thế giới thực - bất động sản, nguyên liệu thô, tác phẩm nghệ thuật, hóa đơn Kho bạc - đã chuyển thành mã thông báo kỹ thuật số. Nhờ sự đổi mới này, các nhà đầu tư có thể đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ và tài sản truy cập trước đây được dành riêng cho thị trường tài chính truyền thống, do đó tạo ra quản lý tài sản kỹ thuật số và có lợi nhuận cao hơn
Mục lục
Tài sản thế giới thực (RWA) là gì?
Một tài sản thế giới thực (RWA) là một tài sản từ nền kinh tế thực, được mã hóa , có nghĩa là được thể hiện dưới dạng mã thông báo trên một blockchain . Ví dụ, một tòa nhà có thể được chia thành nhiều mã thông báo, mỗi phần đại diện cho một phần tài sản. Mã thông báo này có thể có thể mua, bán và chuyển giao các phân số tài sản thực trên blockchain, cho phép các nhà đầu tư tích hợp các loại tài sản mới vào ví của họ.
Sự bùng nổ trong quá trình mã hóa tài sản thực
Mã thông báo biến đổi một tài sản vật lý, chẳng hạn như tòa nhà hoặc nghĩa vụ, thành phiên bản kỹ thuật số dưới dạng mã thông báo trên blockchain. Sự đổi mới này làm tăng tính thanh khoản của tài sản bằng cách tạo điều kiện trao đổi của họ trên các nền tảng kỹ thuật số, mà không cần thông qua các trung gian đắt tiền, đồng thời cho phép truy cập rộng hơn vào các nhà đầu tư.
Nhờ tài sản thế giới thực (RWA) , tài sản vật lý trở nên dễ dàng hơn để quản lý và trao đổi trong danh mục đầu tư kỹ thuật số Chuyển đổi này mang lại lợi thế về lợi nhuận và quản lý di sản: nó cải thiện tính thanh khoản, giảm chi phí trung gian và cho phép truy cập rộng hơn vào các tài sản khác nhau cho các nhà đầu tư ở tất cả các cấp.
Một lợi thế chính của RWA là họ cho phép các nhà đầu tư duy trì các khoản đầu tư của họ vào môi trường kỹ thuật số, có thể mang lại lợi thế về thuế đáng kể. Ví dụ, nếu một nhà đầu tư đạt được lợi nhuận trên một tài sản mã thông báo và mong muốn tái đầu tư vào trái phiếu, anh ta có thể làm trực tiếp thông qua các mã thông báo mà không chuyển đổi tài sản của mình thành tiền tệ ủy thác, điều này tránh được thuế mới đối với thu nhập của mình.
Lấy một trường hợp cụ thể: Nếu không có RWA, một nhà đầu tư bán một tài sản để đầu tư vào trái phiếu có thể phải chịu thuế đối với lợi nhuận vốn của mình ngay cả trước khi tái đầu tư. Với tài sản thế giới thực , anh ta có thể bán cổ phần của mình trong tòa nhà dưới dạng mã thông báo và trực tiếp mua mã thông báo trái phiếu, vẫn còn trong một môi trường kỹ thuật số thuần túy. Quá trình này loại bỏ chi phí và đơn giản hóa việc tái đầu tư, đồng thời tối ưu hóa hiệu quả thuế .
Ví dụ về tài sản trong thế giới thực trong tiền điện tử
Tài sản thế giới thực bao gồm một loạt các thành phần hoạt động từ nền kinh tế thực. Trong số những người phổ biến nhất, chúng tôi tìm thấy:
- Bất động sản : Các dự án Token hóa các thuộc tính bất động sản để cho phép đầu tư phân số, giúp truy cập vào tài sản có thể ngay cả với số tiền thấp.
- Nguyên liệu thô : Một số dự án cung cấp khả năng mua cổ phiếu của dự trữ vàng, bạc hoặc dầu dưới dạng mã thông báo, do đó cho phép các nhà đầu tư đa dạng hóa các khoản đầu tư của họ vào tài sản tài chính hữu hình.
- Tác phẩm nghệ thuật : Các tác phẩm nghệ thuật nổi tiếng được chia thành các mã thông báo, cho phép một số nhà đầu tư có một phần của một bảng giá trị cao hoặc điêu khắc, khuấy động các chứng khoán này có thể truy cập được cho công chúng nói chung.
- Hóa đơn Kho bạc : Những quyền sở hữu nợ này, được coi là đầu tư an toàn do chính phủ phát hành và thường được tìm kiếm vì sự ổn định của họ, cũng được mã hóa. Cách tiếp cận này cho phép các nhà đầu tư có phân số chứng khoán nhà nước, thường được tìm kiếm vì sự ổn định và tiềm năng năng suất của họ, trong khi vẫn giữ được khoản đầu tư của họ dưới dạng tài sản kỹ thuật số có thể chuyển nhượng dễ dàng. Cái sau tạo ra sản lượng trên các hóa đơn Kho bạc và cho phép quản lý năng động các danh mục tiền điện tử.
Các tài sản token hóa này tạo điều kiện cho việc truy cập và quản lý các tài sản thực trong hệ sinh thái tiền điện tử, làm cho các khoản đầu tư vào các giá trị an toàn có thể truy cập được cho một cộng đồng rộng lớn hơn.
Các dự án tiền điện tử chuyên về tài sản thế giới thực
Với sự bùng nổ của tài sản thế giới thực (RWA), nhiều nền tảng tiền điện tử hiện cho phép tăng cường các tài sản hoạt động khác nhau, do đó tạo điều kiện cho việc tích hợp các hoạt chất hữu hình trong ví tiền điện tử. Dưới đây là một số ví dụ đáng chú ý:
Ly tâm : ly tâm chuyển đổi các khoản phải thu thương mại kinh doanh thành các mã thông báo, do đó cung cấp cho các công ty khả năng sử dụng các mã thông báo này để đảm bảo để có được các khoản vay trên các nền tảng tài chính phi tập trung ( DeFi ). Phương pháp này làm giảm chi phí và mở rộng quyền truy cập vào tài chính, đồng thời tích hợp các tài sản thực trong DeFi .
Realt : Realt cung cấp mã thông báo đại diện cho cổ phiếu của các tòa nhà dân cư ở Hoa Kỳ, cho phép các nhà đầu tư có được các phân số bất động sản và nhận thức thu nhập cho thuê trong tiền điện tử. Do đó, Realt cho phép một lượng lớn khán giả đầu tư vào bất động sản theo cách phân số và phi tập trung, đồng thời tận dụng lợi thế của DeFi .
Reserve Rights (RSR) và RTokens : Reserve Rights cho phép bạn tạo RTokens , các mã thông báo được cá nhân hóa bao gồm các tỷ lệ khác nhau của các tài sản thực. Do đó, các nhà đầu tư có thể đa dạng hóa danh mục đầu tư của họ bằng cách chọn RTokens được hỗ trợ bởi sự kết hợp của các tài sản ổn định và thực tế, từ bất động sản đến nguyên liệu thô. Mô hình này cung cấp đa dạng hóa tối ưu và tăng cường bảo vệ chống lại sự biến động bằng cách cung cấp một danh mục tài sản ổn định.
Ondo Finance và USDY : Ondo Finance đã ra mắt USDY, mã thông báo đầu tiên của sản lượng được bảo đảm bởi các tờ Kho bạc Hoa Kỳ và hoàn toàn không được phép. USDY tạo ra sản lượng hàng ngày, mà người dùng có thể đạt được bằng cách duy trì khoản đầu tư của họ, Stakant, bằng cách vay hoặc sử dụng nó làm bảo đảm trong các giao thức khác. Mô hình này cung cấp tính thanh khoản và năng suất liên tục, trong khi cung cấp sự ổn định bổ sung liên quan đến hóa đơn Kho bạc.
Các nền tảng này cho thấy sự phát triển nhanh chóng của RWA trong tiền điện tử, mở ra cánh cửa cho các khoản đầu tư đa dạng, ổn định và dễ tiếp cận, đồng thời tích hợp các tài sản thực trong các cơ hội trả lại của DeFi.
Quá trình mã thông báo của một tài sản trong thế giới thực
Việc mã hóa tài sản thế giới thực (RWA) tuân theo một tập hợp các bước thiết yếu để biến một tài sản vật lý thành một tài sản kỹ thuật số dễ trao đổi dễ dàng:
Tạo ra một smart contract : Một smart contract (hợp đồng thông minh) lần đầu tiên được tạo ra để đại diện cho tài sản mã hóa một cách hợp pháp. Nó tự động hóa việc quản lý quyền của chủ sở hữu mã thông báo, do đó xác định các quy tắc và điều kiện sử dụng hoặc chuyển giao tài sản kỹ thuật số.
Việc sử dụng các mã thông báo khác nhau, bao gồm NFT và các định dạng khác : mặc dù NFT (mã thông báo không hợp pháp) thường được sử dụng để đại diện cho tài sản riêng lẻ của các hàng hóa cụ thể như tác phẩm nghệ thuật hoặc bất động sản, điều này không phải lúc nào cũng như vậy. Ví dụ, USDY of Ondo Finance, đại diện cho một tài sản thế giới thực được hỗ trợ bởi các tờ Kho bạc Hoa Kỳ, không phải là NFT, mà là một mã thông báo tạo ra sản lượng mà không được gắn vào một đối tượng. Điều này cho thấy, tùy thuộc vào bản chất của tài sản, mã thông báo có thể có các hình thức khác nhau.
Tính thanh khoản của tài sản : Mã thông báo cho phép chia tài sản thực thành các phần nhỏ, tạo điều kiện cho thanh khoản của chúng. Do đó, các nhà đầu tư có thể bán hoặc mang lại cổ phần của họ dễ dàng hơn, làm cho tài sản trong thế giới thực dễ tiếp cận và có thể trao đổi hơn so với các thị trường truyền thống.
Tại sao đầu tư vào RWA?
Tài sản thế giới thực (RWA) cung cấp những lợi thế độc đáo cho các nhà đầu tư, đặc biệt đối với những người tìm kiếm các lựa chọn thay thế trong giai đoạn thị trường gấu:
Khả năng tiếp cận : RWA Dân chủ hóa quyền truy cập vào các tài sản có giá trị cao, chẳng hạn như bất động sản hoặc hóa đơn Kho bạc, từng được dành riêng cho các nhà đầu tư thể chế hoặc giàu có.
Đa dạng hóa danh mục đầu tư : Bằng cách thêm hàng hóa vật lý hoặc được hỗ trợ bởi các tài sản thực vào danh mục đầu tư của họ, các nhà đầu tư có thể cân bằng các vị trí của họ vượt quá tiền điện tử đơn giản hoặc stablecoin s. Sự đa dạng hóa này có thể bảo vệ di sản chống lại biến động thị trường.
Thêm thông tin ở đây
3. Tăng thanh khoản : RWA tạo ra tài sản theo truyền thống thanh khoản, chẳng hạn như bất động sản hoặc nguyên liệu thô, dễ dàng trao đổi hơn. Nếu chúng ta dự đoán một thời kỳ thị trường gấu, việc chuyển đổi di sản của nó thành sản lượng tạo ra RWA, điều đó có thể thu được lợi nhuận liên tục, thay vì khiến vốn bất động là stablecoin mà không tăng trưởng.
Quy định của RWA trong tiền điện tử: Một thách thức để đưa lên
Các quy định rất cần thiết cho sự phát triển an toàn của tài sản thế giới thực (RWA). Với khung pháp lý vẫn đang được phát triển, các dự án phải tuân thủ luật pháp địa phương để tránh các biện pháp trừng phạt tiềm năng. Lấy ví dụ về tài chính Ondo và stablecoin được hỗ trợ bởi Kho bạc Hoa Kỳ, USDY. Để phát hành mã thông báo này, Ondo đã phải tuân thủ các quy định nghiêm ngặt về chứng khoán tài chính, bởi vì USDY được hỗ trợ bởi tài sản của Kho bạc Hoa Kỳ, một công cụ được quy định cao. Do đó, Ondo đã có được các giấy phép cần thiết để vận hành hợp pháp và thiết lập các biện pháp bảo vệ cho các nhà đầu tư của mình, do đó đảm bảo tính hợp pháp và minh bạch của dự án.
Các dự án RWA thường phải tuân thủ các tiêu chuẩn AML (chống rửa tiền) và KYC (biết khách hàng của bạn) để đảm bảo tính hợp pháp của họ. Sự thích nghi này với khung pháp lý đòi hỏi những nỗ lực đáng kể, nhưng điều cần thiết là thiết lập sự tự tin và thu hút các nhà đầu tư thể chế.
Những trở ngại được khắc phục cho việc áp dụng RWA khổng lồ
Việc áp dụng lớn tài sản thế giới thực (RWA) đã chống lại một số trở ngại:
Những thách thức kỹ thuật : Đảm bảo khả năng mở rộng và an toàn của cơ sở hạ tầng là rất cần thiết, đặc biệt là để hỗ trợ một khối lượng lớn các giao dịch mà không ảnh hưởng đến hiệu suất.
Tuân thủ quy định quốc tế : Các dự án RWA phải điều hướng một môi trường pháp lý phức tạp, vì chúng không chỉ tuân thủ các quy định của địa phương, mà còn theo các luật pháp quốc tế khác nhau. Sự thích nghi này với các tiêu chuẩn khác nhau giữa các quốc gia làm cho quá trình tuân thủ trở nên đắt đỏ và theo thời gian, và đại diện cho một thách thức lớn đối với các nhóm phát triển và cố vấn pháp lý.
Sự tự tin của người dùng : Xây dựng uy tín vững chắc là điều cần thiết để thu hút các nhà đầu tư tổ chức. Các dự án phải chứng minh tính hợp pháp và minh bạch của họ để khơi dậy sự quan tâm của những người chơi chính này, thường đòi hỏi nhiều hơn về bảo mật và tuân thủ.
Những trở ngại này đòi hỏi các giải pháp sáng tạo và thích ứng liên tục đối với các quy định trong các quy định để cho phép RWA đạt được tiềm năng áp dụng chung của họ.
Triển vọng tương lai của tài sản thế giới thực trong tiền điện tử
Tài sản trong thế giới thực có tiềm năng to lớn để biến đổi nền kinh tế bằng cách tích hợp các tài sản vật lý vào thị trường tiền điện tử. Bằng cách dân chủ hóa quyền truy cập vào các khoản đầu tư và giới thiệu thanh khoản mới, RWAS định vị mình là một sự đổi mới lớn cho nền kinh tế toàn cầu.
Phần kết luận
Tài sản thế giới thực đánh dấu sự khởi đầu của một kỷ nguyên mới cho tài chính. Bằng cách tích hợp các tài sản vật lý vào hệ sinh thái tiền điện tử, họ cung cấp đa dạng hóa chưa từng có và cơ hội truy cập cho các nhà đầu tư.
Câu hỏi thường gặp về tài sản thế giới thực trong tiền điện tử
Tài sản thế giới thực là gì?
Một tài sản trong thế giới thực là một tài sản vật lý được trao đổi trong vũ trụ tiền điện tử.Những loại tài sản có thể được mã hóa?
Bất động sản, nguyên liệu thô, tác phẩm nghệ thuật, trong số những người khác.Các dự án phổ biến nhất về RWA là gì?
Ly tâm, realt và Aave rwa là những dự án hàng đầu.Những thách thức quy định chính là gì?
RWA phải đáp ứng các quy định nghiêm ngặt để đảm bảo an toàn và tuân thủ.
Đầu tư vào tiền điện tử là rủi ro. Crypternon không thể chịu trách nhiệm, trực tiếp hoặc gián tiếp, đối với bất kỳ thiệt hại hoặc mất mát nào gây ra sau khi sử dụng tài sản hoặc dịch vụ được đưa ra trong bài viết này. Các khoản đầu tư liên quan đến tiền điện tử là rủi ro về bản chất, độc giả phải thực hiện nghiên cứu riêng của họ trước khi thực hiện bất kỳ hành động nào và chỉ đầu tư trong giới hạn năng lực tài chính của họ. Bài viết này không cấu thành một lời khuyên đầu tư.
Một số liên kết của bài viết này được liên kết, điều đó có nghĩa là nếu bạn mua sản phẩm hoặc đăng ký thông qua các liên kết này, chúng tôi sẽ thu thập một khoản hoa hồng từ đối tác của chúng tôi. Những khoản hoa hồng này không đào tạo bất kỳ chi phí bổ sung nào cho bạn với tư cách là người dùng và một số thậm chí cho phép các chương trình khuyến mãi.
Khuyến nghị AMF. Không có năng suất cao được đảm bảo, một sản phẩm có tiềm năng hiệu suất cao ngụ ý rủi ro cao. Việc chấp nhận rủi ro này phải phù hợp với dự án của bạn, chân trời đầu tư của bạn và khả năng mất một phần của khoản tiết kiệm này. Không đầu tư nếu bạn chưa sẵn sàng để mất tất cả hoặc một phần vốn của bạn .
Để đi xa hơn, hãy đọc các trang thông báo pháp lý , chính sách quyền riêng tư và các điều kiện sử dụng chung .
Yohan uzzan
Kỹ sư đào tạo, tôi nhanh chóng quan tâm đến lĩnh vực tài chính. Tin chắc rằng tài chính phi tập trung có một tương lai tươi sáng phía trước, tôi tham gia vào dân chủ hóa của nó bằng cách phát triển Crypternon.
