Srednji
S porastom popularnosti blockchaina, ulaganje je postalo bitan način da korisnici osvoji pasivni prihod uz jačanje sigurnosti mreže. Međutim, tradicionalno skladištenje zahtijeva blokiranje žetona tijekom dugih razdoblja, što imovinu čini nedostupnom tijekom zalijevanja. Tu tekuće stavljanje , nudeći rješenje koje omogućuje korisnicima stava svoje imovine bez žrtvovanja likvidnosti.
Sadržaj
Što je tekuće stavljanje?
Tečno ulaganje omogućuje korisnicima stava svoje imovine, poput Ethereuma Ethereum drugih tokena Proof of Stake (POS), istovremeno zadržavajući mogućnost njihovog korištenja. Za razliku od klasičnog skladištenja, gdje su aktivni sastojci blokirani i nelikvidni, tekućina zadirkiva tokene iz tekućine (LST) koji predstavljaju vrijednost uloga. Ti se tokeni mogu zamijeniti, posuditi ili koristiti kao kolateral u DeFi , dok nastavljaju akumulirati nagradama.
Kako funkcionira tekuće ulaganje?
Kada korisnici sudjeluju u tekućem stanju:
- Svoju imovinu zaključavaju u protokolu (na primjer, Ethereum Ethereum lidu ) .
- Zauzvrat, protokol emitira odgovarajući LST, poput Steth za Ethereum .
- Ovaj se LST tada može zamijeniti ili koristiti u različitim DeFi protokolima tijekom generiranja nagrada.
Proces se u potpunosti automatizira smart contract , osiguravajući da LST odražava vrijednost i prinos uloga.
Njegove prednosti
- Likvidnost : Korisnici mogu pristupiti svojim sredstvima bez otključavanja.
- Fleksibilnost : LST se može integrirati u DeFi kako bi generirao dodatne prinose.
- Kapitalna učinkovitost : Objavljivanjem kapitala, tekuće ulaganje maksimizira potencijal prinosa.
Na primjer, korisnik s Ethereumom Ethereum ga ulagati, primiti steth, a zatim upotrijebiti ovaj stth na platformi poput Aave kako bi dobio dodatni povrat.
Usporedba tekućih stanica i tradicionalnog uboda
| Tradicionalno zalijepljenje | Tekućina |
|---|---|
| Blokiran aktivan | Tekućina aktivna |
| Nema dodatne uporabe | Upotreba uloga u DeFi |
| Ograničena kapitalna učinkovitost | Povećana kapitalna učinkovitost |
| Nagrade bez fleksibilnosti | Nagrade s fleksibilnošću LST -a |
Zašto tekuće ulaganje dobiva na popularnosti u DeFi
Tekućim stavama savršeno dovršava decentralizirane financije nudeći veću kompoziciju , omogućujući korisnicima da integriraju LST u nekoliko protokola. Ova sposobnost korištenja LST -a na platformama kao što su spoj ili Aave za posudbu i pozajmljivanje dovela je do povećanja upotrebe tekućine.
Najpopularniji protokoli
LIDO : Trenutno je neprikosnoveni lider u tekućem stanju, Lido nudi raznoliku ponudu za skladištenje tekućine, osobito za Ethereum sa svojim žetonom Steth . Ovaj protokol također podržava druge Proof of Stake (POS), kao što su Solana (s tokenom STSOL ) i Polygon (s tokenom stmatic ). Zahvaljujući ovoj kompatibilnosti s multi-Blockchains, Lido omogućuje korisnicima stava na različite platforme, a istovremeno održava značajnu likvidnost.
Raketni bazen : Ovaj se protokol, i u zajednici i decentralizirani, uglavnom koncentrira na Ethereum , nudeći zastrašujuću uslugu za ETH 2.0. Iako je njegov opseg ograničen u usporedbi s Lido, raketni bazen razlikuje se svojim decentraliziranim pristupom. Raketni bazen omogućuje bilo kojem korisniku da postane operator čvora pod uvjetom da imate najmanje 16 ETH (protiv 32 ETH potrebna za staker izravno na Ethereum ).
ANKR UCES : ANKR nudi širok raspon opcija za ulaganje tekućine na nekoliko blockchaina , nudeći tekuće žetone osim Ethereum . Na primjer, postoje opcije zalijepljenja za Binance pametni lanac (s BNB ) , Avalanche (AVX) i Polkadot (DOT) . ANKR se fokusira na interoperabilnost i omogućuje korisnicima da iskoriste prednosti prednosti bez blokiranja imovine.
Iako Lido dominira na tržištu i teži prema decentraliziranom upravljanju, raketni bazen po svojoj koncepciji strukturno je decentraliziraniji. Omogućuje veći broj korisnika da aktivno sudjeluju u sigurnosti mreže kao operater čvorova, što ograničava koncentraciju sredstava pod kontrolom malog broja entiteta.
Pridruženi rizici
Unatoč svojim prednostima, tekuće ulaganje ima određene rizike:
- Volatilnost tržišta : Vrijednost LST -a može se razlikovati ovisno o tržišnim uvjetima.
- Rizici Smart Contract : Korisnici ovise o sigurnosti smart contract protokola.
- Ovisnost o stabilnosti platformi : Tehnički problemi platforme mogu utjecati na postupak stanica.
Kako započeti s tekućinom
Vodič za korak po korak:
- Odaberite platformu : Odaberite pouzdanu platformu (na primjer, Lido, raketni bazen).
- Postavite imovinu : Postavite odabranu kripto valutu.
- Primite LST : Protokol emitira LST, predstavljajući vaše uloga.
- Koristite LST u DeFi opcije trgovanja za svoj LST.
Kako odabrati platformu
Da biste odabrali platformu, uzmite u obzir:
- Sigurnost : Provjerite povijest i revizije platforme.
- Troškovi : Usporedite troškove koji se bacaju i transakcije.
- DeFi integracije : Potražite platforme s velikom DeFi za više korisnosti.
Tokeni tekućeg stava (LST): Što su i kako ih koristiti
LST -ovi, poput Steth ili Reth, predstavljaju imovinu stakéa i mogu se koristiti u DeFiprotokolima. Držači mogu:
- Generirajte dodatni povrat : Koristite LST u protokolima zajma i likvidnosti.
- Exchange LST : Iskoristite fluktuacije cijena na sekundarnim tržištima.
LST -ovi dopuštaju dodatne mogućnosti dobitaka, što ih čini vrlo svestranim.
Budućnost tekućine koja se stavlja u DeFi ekosustav
Kako DeFi razvija, tekuće stavljanje bi trebalo rasti, s mogućnostima zalijevanja unakrsnog lanca i povećanom interoperabilnošću. Uspon platformi koje podržavaju nekoliko blockchaina mogli bi učiniti tekućinu temeljnim elementom DeFi .
Zaključak
Tekuće stavljanje spakiralo je jaz između zalijevanja i likvidnosti, čineći alat za transformator za DeFi. Za investitore koji traže fleksibilnost i učinkovitost kapitala, likvidno ulaganje nudi snažnu alternativu tradicionalnom ulaganju, promičući inovacije u decentraliziranim financijama.
FAQ odjeljak
-
Što je tekuće stavljanje?
- Tečno ulaganje omogućuje vam da uložite imovinu, a pritom ih držite dostupnim za trgovanje i upotrebu u DeFi.
-
Po čemu se razlikuje od tradicionalnog ulaganja?
- Tradicionalno skladištenje blokira imovinu, dok tekućine u stanju problema reprezentativnih žetona koji ostaju tekući.
-
Jesu li LST tokeni sigurni?
- Sigurnost tokena ovisi o korištenom protokolu. Odaberite dobro -revidirane i poznate platforme.
Komplementarna čitanja: Otkrijte klikom na riječi podebljanim našim člancima o protokolima DeFi , stavljanju i usporedbi između Proof of Work i dokaza uloga kako biste produbili svoje znanje o svemiru decentraliziranih financija.
Ulaganja u kripto valute su rizična. Crypternon se ne može smatrati odgovornima, izravno ili neizravno, za bilo kakvu štetu ili gubitak uzrokovane nakon upotrebe imovine ili usluge iznesene u ovom članku. Ulaganja povezana s kripto valutama rizična su po prirodi, čitatelji moraju obaviti vlastita istraživanja prije nego što poduzmu bilo kakvu akciju i ulaganje samo u granicama svojih financijskih kapaciteta. Ovaj članak ne predstavlja o ulaganju .
Određene veze ovog članka su povezane, što znači da ako kupite proizvod ili se registrirate putem ovih veza, prikupit ćemo proviziju od našeg partnera. Ove provizije ne treniraju dodatni trošak za vas kao korisnika, a neke čak i dopuštaju promocije.
AMF preporuke. Ne postoji zajamčeni visoki prinos, proizvod s visokim performansama podrazumijeva visoki rizik. Ovo preuzimanje rizika mora biti u skladu s vašim projektom, vašim investicijskim horizontom i vašoj sposobnosti da izgubite dio ove uštede. Ne ulažite ako niste spremni izgubiti sve ili dio svog kapitala .
Da biste išli dalje, pročitajte naše pravne obavijesti , politiku privatnosti i opće uvjete korištenja .
Yohan uzzalan
Inženjer treninga, brzo sam se zainteresirao za područje financija. Uvjeren da decentralizirane financije imaju svijetlu budućnost pred sobom, sudjelujem u njegovoj demokratizaciji razvijanjem Crypternon.
